Smart Pool Tùy chọn Tài chính phi tập trung:革新 Tài sản tiền điện tử đầu tư的新趋势

Gần đây, Smart Pool tùy chọn DeFi (DOV) đã tạo ra một cơn sốt trên thị trường tài sản tiền điện tử, thu hút sự chú ý rộng rãi từ các nhà đầu tư nhỏ lẻ đến các tổ chức lớn. Kể từ khi ra mắt, DOV đã thể hiện sự tăng trưởng ấn tượng, chiếm ưu thế trong tổng giá trị khóa của tùy chọn DeFi, với quy mô giao dịch hàng tháng đạt hàng tỷ USD.

Lợi thế cốt lõi của DOV

Điểm nổi bật lớn nhất của DOV là tính đơn giản và dễ sử dụng của nó. Nhà đầu tư chỉ cần gửi tài sản vào Smart Pool, là có thể tự động cấu hình chiến lược Tùy chọn. Điều này đã đơn giản hóa đáng kể quy trình giao dịch Tùy chọn truyền thống, giúp nhiều nhà đầu tư có thể tham gia vào.

Hiện tại, DOV chủ yếu sử dụng chiến lược tùy chọn mua bảo đảm thông thường và tùy chọn bán bảo đảm bằng tiền mặt, cung cấp cho người dùng tỷ suất lợi nhuận cơ bản hấp dẫn nhất trong lĩnh vực tài chính phi tập trung, trung bình từ 15-50%. Ngoài ra, người dùng còn có thể nhận được phần thưởng token bổ sung, nâng cao thêm tổng lợi nhuận.

Trong một số trường hợp, tài sản thế chấp trong Smart Pool cũng có thể kiếm được lợi nhuận từ việc staking hoặc quản trị, đạt được ba loại lợi nhuận: phí quyền chọn, phần thưởng mã thông báo và lợi nhuận staking. Mô hình đổi mới này đã tạo ra một cơ chế lợi nhuận cao bền vững chưa từng có trong lĩnh vực Tài chính phi tập trung.

Trong khi đó, những người tạo lập thị trường tích cực mua tùy chọn từ Smart Pool, trả trước phí quyền, điều này càng làm tăng thêm lợi suất cơ sở.

DOV sẽ thay đổi quy tắc trò chơi như thế nào?

1. Mang lại lợi nhuận hữu cơ cao hơn cho Tài chính phi tập trung

Lợi nhuận DeFi truyền thống chủ yếu phụ thuộc vào phần thưởng token, mô hình này gặp vấn đề về tính bền vững. Ngược lại, lợi nhuận cơ bản của DOV hoàn toàn độc lập với phần thưởng token, mà được thực hiện thông qua việc hiện thực hóa sự biến động cao của tài sản cơ sở. Điều này không chỉ giải quyết vấn đề giảm lợi nhuận mà còn cung cấp cho nhà đầu tư một nguồn lợi nhuận ổn định và bền vững hơn.

2. Thực hiện giao dịch mở rộng công cụ phi tuyến tính

DOV áp dụng mô hình DeFi hỗn hợp, xử lý đầu tư, quản lý tài sản thế chấp, phát hiện giá và thanh toán trên chuỗi, trong khi quản lý rủi ro phi tuyến tính ở ngoài chuỗi. Phương pháp đổi mới này giải quyết hiệu quả vấn đề thanh lý trong giao dịch tùy chọn, cung cấp một giải pháp minh bạch và bền vững cho giao dịch tùy chọn quy mô lớn.

3. Cung cấp thanh khoản cơ bản cho thị trường tùy chọn token

DOV đang trở thành nơi giao dịch và nguồn thanh khoản chính cho tùy chọn coin. Điều này không chỉ tạo ra cơ hội thu nhập mới cho các loại coin khác nhau mà còn giúp cải thiện thanh khoản giao ngay của các loại coin, từ đó thúc đẩy sự phát triển của toàn bộ thị trường tài sản tiền điện tử.

Tiềm năng phát triển trong tương lai của DOV

Triển vọng phát triển của DOV rất rộng lớn, trong tương lai có thể mở rộng theo nhiều hướng:

1. Giới thiệu các chiến lược và cấu trúc tùy chọn phức tạp hơn, tăng cường tỷ lệ sử dụng tài sản ký quỹ và tỷ suất lợi nhuận cơ sở.
2. Phát triển thị trường thứ cấp, hiện thực hóa việc mã hóa và giao dịch hợp đồng tùy chọn.
3. Xây dựng hệ sinh thái giao dịch tùy chọn phi tập trung hoàn chỉnh.
4. Cung cấp chiến lược giao dịch cấp tổ chức cho nhà đầu tư thông thường, thực hiện sự dân chủ hóa quản lý tài sản.
5. Thông qua cơ chế thưởng token, thực hiện mô hình quản lý tài sản với chi phí thấp hơn và hiệu quả cao hơn.

Tổng quan về giao thức DOV chính

Hiện tại, trên thị trường đã có nhiều giao thức DOV đang hoạt động, mỗi giao thức đều có những đặc điểm nổi bật.

• Ribbon.Finance: Người tiên phong DOV, dựa trên Ethereum, tổng lượng khóa gần 200 triệu USD.
• Thetanuts.Finance：Tập trung vào các hoạt động đa chuỗi, hỗ trợ nhiều chuỗi tương thích EVM.
• StakeDAO：Hiện đang hoạt động trên Ethereum, dự kiến mở rộng sang Polygon.

Ngoài ra, còn một số dự án DOV mới nổi đáng chú ý, như Friktion.Finance và Katana Finance trên chuỗi Solana, Opium.Finance và SIREN Markets trên chuỗi Polygon, cũng như Arrow Markets trên chuỗi Avalanche.

Với sự phát triển và hoàn thiện không ngừng của hệ sinh thái DOV, chúng ta có thể dự đoán rằng công cụ tài chính đổi mới này sẽ đóng vai trò ngày càng quan trọng trong thị trường tài sản tiền điện tử trong tương lai, mang đến cho các nhà đầu tư nhiều lựa chọn đầu tư đa dạng và hiệu quả hơn.