Blockchain trong hệ sinh thái tự động hóa giao dịch: Phân tích sâu về Bots kẹp sandwich

Trong bối cảnh công nghệ Blockchain đang phát triển nhanh chóng, hệ sinh thái giao dịch tiền điện tử cũng đang không ngừng mở rộng. Sàn giao dịch phi tập trung (DEX) đã trở thành nền tảng giao dịch tài sản kỹ thuật số quan trọng nhờ vào đặc điểm phi trung gian và tính minh bạch của nó. Khi thị trường trở nên trưởng thành, nhiều công cụ giao dịch tự động đã ra đời. Robot giá trị có thể trích xuất tối đa (MEV) là các chương trình tự động thực hiện các chiến lược và giao dịch khác trên mạng Blockchain, thông qua việc sắp xếp lại, chèn hoặc trì hoãn các giao dịch Blockchain để trích xuất giá trị lớn nhất. Bài viết này sẽ phân tích sâu về định nghĩa, nguyên lý, cách thực hiện, các yếu tố quyết định và hướng tối ưu của robot kẹp ba.

Với sự tiến bộ của công nghệ và nhu cầu thị trường, Bots kẹp đã phát triển thành nhiều loại khác nhau để đáp ứng các môi trường giao dịch và nhu cầu chiến lược khác nhau. Dưới đây là một số loại Bots kẹp phổ biến:

Các loại chính của Bots kẹp

1. Kẹp sandwich Bots: Lắng nghe các đơn hàng lớn trong hồ giao dịch, trước khi các đơn hàng này chính thức lên Blockchain, họ sẽ nộp giao dịch với phí Gas cao hơn để hoàn thành giao dịch trước người dùng. Chiến lược này liên quan đến việc chèn giao dịch trước và sau giao dịch mục tiêu (chạy trước và chạy sau) để thao túng giá cả và thu lợi.

2. Kẹp robot kiểu chuyển tiền: Tập trung vào việc kiếm lợi nhuận thông qua chênh lệch giá giữa các DEX. Mua tài sản với giá thấp trên một sàn giao dịch, sau đó bán với giá cao trên một sàn giao dịch khác để thu lợi nhuận. Chiến lược này yêu cầu robot có khả năng nhanh chóng nhận diện sự biến động giá giữa các sàn giao dịch khác nhau và thực hiện giao dịch một cách nhanh chóng.

3. Robot phát hành token mới: Tập trung vào sự biến động giá khi phát hành token mới. Trong giai đoạn đầu khi token mới niêm yết trên DEX, giá thường không ổn định và biến động mạnh. Robot sẽ nhanh chóng mua vào khi token vừa niêm yết và bán ra sau khi giá tăng để thu lợi nhuận chênh lệch.

4. Robot arbitrage kiểu hồ thanh khoản: Thực hiện arbitrage bằng cách chuyển tài sản giữa các hồ thanh khoản khác nhau. Nó sẽ tìm kiếm sự chênh lệch giá giữa các hồ khác nhau, thực hiện các thao tác cung cấp và rút thanh khoản để tạo ra lợi nhuận.

5. Bots kiểu arbitrage vay chớp: Sử dụng đặc tính của vay chớp để thực hiện giao dịch. Vay chớp cho phép người dùng vay một lượng lớn tiền trong một giao dịch mà không cần thế chấp. Bots có thể tận dụng số tiền này để thao túng giá thị trường trong một khoảng thời gian ngắn nhằm đạt được lợi nhuận từ chênh lệch giá.

6. Robot loại hình tam giác: Liên quan đến việc giao dịch giữa ba cặp mã thông báo khác nhau để tận dụng sự chênh lệch tỷ giá hối đoái nhằm thực hiện giao dịch chênh lệch giá. Ví dụ, thông qua việc giao dịch A/B, B/C, sau đó giao dịch C/A để thu lợi nhuận.

Bài viết này sẽ tập trung phân tích robot kẹp bánh sandwich.

Kẹp ba tư Khối

định nghĩa

Robot kẹp bánh mì là một công cụ giao dịch tự động, chuyên dùng để kiếm lợi nhuận thông qua việc giao dịch trước trên các sàn giao dịch phi tập trung. Nó nhanh chóng nắm bắt cơ hội giao dịch trên chuỗi, thực hiện giao dịch trước hoặc sau khi đặt lệnh giao dịch mục tiêu, từ đó kiếm được chênh lệch giá. Cốt lõi của robot kẹp bánh mì nằm ở việc chiếm ưu thế giao dịch với hiệu suất và tốc độ cao.

Nguyên lý

Lợi nhuận từ hoạt động của Bots kẹp sandwich dựa trên các nguyên tắc cơ bản sau:

1. Chạy trước: Trước khi các người dùng khác gửi đơn đặt hàng mua nhưng chưa được thợ mỏ đóng gói vào khối, robot sẽ mua token mục tiêu với giá thấp hơn. Khi đơn đặt hàng của người dùng được thực hiện và đẩy giá lên, robot sẽ nhanh chóng bán ra để thu lợi nhuận chênh lệch.

2. Chạy sau: Trước khi người dùng khác bán token, robot sẽ bán ra với giá cao hơn. Khi lệnh bán của người dùng làm giảm giá, robot sẽ mua lại với giá thấp hơn, từ đó đạt được lợi nhuận.

Gọi là kẹp, tức là người dùng giao dịch kẹp, kiếm lợi nhuận từ chênh lệch giá. Sự thành công của robot kẹp phụ thuộc vào việc nắm bắt thời điểm giao dịch chính xác và độ ưu tiên cao trong việc thực hiện giao dịch.

Cách thực hiện

1. Theo dõi giao dịch theo thời gian thực:

   • Sử dụng kết nối WebSocket với nút Blockchain, theo dõi giao dịch chờ đóng gói theo thời gian thực.
   • Lọc giao dịch mục tiêu, thông qua việc so sánh các trường transaction.to hoặc transaction.from, nhận diện các giao dịch liên quan đến DEX mục tiêu.

2. Lọc và sàng lọc:

   • Lọc bỏ các giao dịch không liên quan đến chiến lược cũng như giao dịch từ địa chỉ của chính mình, ngăn chặn chu kỳ chết do giao dịch tự phát.

3. Điều chỉnh giá Gas động:

   • Thiết lập giá Gas cao hơn bằng tay, để thợ mỏ ưu tiên xử lý giao dịch của Bots, nhằm thực hiện trước các người dùng thông thường.

4. Giải mã dữ liệu giao dịch:

   • Sử dụng giao diện hợp đồng thông minh để giải mã dữ liệu giao dịch, xác định các mã thông báo và số tiền liên quan trong giao dịch.
   • Dựa trên thông tin giải mã, chọn phương pháp gọi hợp đồng phù hợp, chẳng hạn như swapExactETHForTokens hoặc swapTokensForExactTokens.

tư duy mã

1. Tạo một dịch vụ ws lắng nghe:

javascript const WSS_URL = wss://api.example.com/node/ws/v1/eth/mainnet/${YOUR_KEY} const WssProvider = new ethers.providers.WebSocketProvider(WSS_URL); WssProvider.on("pending", (tx) => { // TODO })

2. Lọc những giao dịch này:

javascript WssProvider.on("pending", (tx) => { nếu (giao dịch && giao dịch.to && giao dịch.to.toLowerCase() === ROUTER.toLowerCase() && giao dịch.from !== blackAddress) { // TODO } })

3. Xác định hướng giao dịch, đặt Gas price thủ công:

javascript function calculate_gas_price(action, amount) { if (action === "buy") { return amount.add(100000000) // 0.1 Gwei } else { return amount.sub(100000000) // 0.1 Gwei } }

4. Phương pháp giải mã giao dịch, gọi hàm:

javascript const iface = new ethers.utils.Interface(abi) const result = iface.decodeFunctionData('swapExactETHForTokens', transaction.data)

yếu tố quyết định

Hiệu quả và thành công của robot kẹp có liên quan chặt chẽ đến nhiều yếu tố:

1. Tốc độ giao dịch:

   • Độ trễ mạng và tốc độ phản hồi của nút sẽ ảnh hưởng trực tiếp đến thời gian phản ứng của Bots. Sử dụng dịch vụ nút hiệu suất cao có thể giảm độ trễ.

2. Chi phí Gas:

   • Khi chiếm ưu thế về độ ưu tiên giao dịch, phí Gas là một yếu tố quan trọng cần xem xét. Phí Gas quá cao sẽ nuốt chửng lợi nhuận, do đó cần tìm sự cân bằng giữa tốc độ và chi phí.

3. Tính thanh khoản của thị trường:

   • Tính thanh khoản cao giúp thực hiện các giao dịch lớn nhanh chóng mà không làm ảnh hưởng đáng kể đến giá thị trường. Thiếu thanh khoản có thể dẫn đến tăng trượt giá hoặc giao dịch thất bại.

4. An toàn hợp đồng:

   • An toàn của hợp đồng mục tiêu liên quan trực tiếp đến rủi ro của các hoạt động chiến lược. Bots cần có khả năng xác minh cơ bản mã hợp đồng để tránh việc giao dịch bị lợi dụng bởi hợp đồng độc hại.

5. Môi trường cạnh tranh:

   • Trên thị trường có thể có nhiều Bots cùng tranh giành cơ hội sinh lời. Khi cạnh tranh gay gắt, tỷ lệ giao dịch thành công và lợi nhuận có thể bị ảnh hưởng.

Kết luận

MEV Bots cung cấp một giải pháp hiệu quả cho việc chênh lệch giá tại các sàn giao dịch phi tập trung. Thông qua phân tích theo thời gian thực và thực hiện nhanh chóng, nó có thể đạt được lợi thế trên thị trường. Tuy nhiên, các robot chênh lệch giá cũng phải đối mặt với những thách thức về cạnh tranh cao và rủi ro lớn. Các nhà đầu tư cần xem xét toàn diện về việc thực hiện công nghệ, kiểm soát rủi ro và chiến lược thị trường để duy trì tính cạnh tranh trong thị trường tiền điện tử đang thay đổi liên tục. Trong tương lai, với sự tiến bộ của công nghệ và sự mở rộng của hệ sinh thái DeFi, các robot chênh lệch giá sẽ có khả năng phát huy tiềm năng của mình trong nhiều lĩnh vực hơn, tạo ra nhiều giá trị hơn cho người dùng.