Aproveitar múltiplos Alpha, o caminho de crescimento do Caçador de Blue Chips AI Agent

Este artigo documenta a trajetória de investimento e a metodologia de DefiOasis, um investidor bem-sucedido na área de AI Agents. A DefiOasis dedica-se principalmente à análise de dados em cadeia e pesquisa de investimentos, e durante o período de grande popularidade dos AI Agents, conseguiu aproveitar várias oportunidades que renderam retornos de 10x a até 30x, alcançando um retorno geral de investimento de 7 a 8 vezes.

Ponto de Partida para Investir em Agentes de IA

A DefiOasis sempre esteve muito interessada na análise de dados on-chain e nas mecânicas de ativos. No final de outubro até o início de novembro de 2023, o projeto Goat criou a narrativa de emissão de tokens com IA, cuja capitalização de mercado disparou para algumas centenas de milhões em um curto período e foi listada em uma plataforma de negociação, o que o levou a repensar sobre o setor relacionado à IA. Além disso, o desempenho de projetos como Worldcoin e TURBO também lhe mostrou o grande interesse do mercado por temas de IA + Crypto.

Após o lançamento na Goat, a DefiOasis começou a focar na pista de Agentes de IA. Inicialmente, eles se concentraram em dois projetos: ai16z e ACT. Embora ai16z tenha se saído melhor posteriormente, na época a DefiOasis apostou principalmente no ACT e fez a primeira compra no início de outubro de 2023. Mais tarde, o ACT surpreendentemente entrou em uma plataforma de negociação, com um valor de mercado que chegou a atingir 700-800 milhões de dólares.

Metodologia de Pesquisa e Análise

O método de pesquisa e investimento da DefiOasis aborda principalmente os seguintes aspectos:

1. Centrado nas pessoas, examinar a intenção e a capacidade do fundador do projeto.

2. Preste atenção ao histórico e recursos dos fundadores.

3. Tendência a comprar tokens na faixa de FDV de 10 a 20 milhões de dólares.

4. Valorizar o potencial de desenvolvimento a longo prazo do projeto, sem descartar facilmente os ativos devido a flutuações de curto prazo.

Ele usou o projeto PIPPIN como exemplo para detalhar seu processo de pesquisa e investimento. Após examinar o histórico do fundador Nakajima Yohei, suas habilidades técnicas e recursos, a DefiOasis decidiu investir quando a capitalização de mercado do PIPPIN estava em torno de 20 milhões de dólares. Posteriormente, o PIPPIN se transformou em uma estrutura de IA, aumentando significativamente sua avaliação, o que trouxe retornos consideráveis para a DefiOasis.

Projetos de Agentes de IA Promissores

DefiOasis afirma que ainda está otimista em relação a vários projetos relacionados a AI Agent:

1. Continuar a manter projetos como o PIPPIN.

2. Acompanhar projetos de hackathon de IA no ecossistema Solana.

3. Acompanhar o desenvolvimento do Virtual no ecossistema Solana.

4. Focar em projetos de frameworks de agentes de IA de código aberto como Agentipy.

5. Acredita-se que as aplicações AI+ e AI+DeFi podem surgir boas oportunidades.

Opinião sobre a pista de Agentes de IA

A DefiOasis acredita que a oportunidade do Agente de IA ainda não acabou, principalmente com base nos seguintes pontos:

1. Os conceitos relacionados à IA ainda têm potencial de desenvolvimento, a indústria de IA fora do círculo Crypto está em ascensão.

2. O desenvolvimento do setor de IA externa continuará a trazer novas narrativas e subcategorias para o interior do Crypto.

3. AI Agent é atualmente o único campo que se desenvolveu de Pump.fun genérico para uma pista vertical escalável.

4. No futuro, pode surgir uma nova onda de narrativas nativas AI+Aplicações, AI+Crypto.

Dicas de Investimento e Negociação

DefiOasis enfatiza a importância da gestão de posições e compartilha as seguintes dicas de entrada e saída:

1. Principalmente direcionado a ativos que passaram por duas fases de consolidação, com FDV na faixa de 10 a 30 milhões de dólares.

2. Dividir os projetos em categorias S e A, priorizando projetos de estruturas que possam formar ecossistemas ou modelos de ciclo virtuoso.

3. O valor de cada posição deve ser controlado entre 2000-3000 dólares, e a quantidade máxima de um único Token não deve exceder dois milésimos.

4. Em princípio, deve-se vender apenas após ter pelo menos dez vezes o investimento, geralmente considerando a saída quando a FDV estiver entre 200 e 300 milhões de dólares.

5. Aumente a posição com cautela, evite ser preso devido à confiança excessiva.

6. Na falta de grandes movimentações do mercado, também será utilizado o método "lotaria" para participar no PVP.

A DefiOasis acredita que manter uma mentalidade de lucro e uma estratégia de investimento flexível é crucial para obter sucesso no atual ambiente de mercado.