Bitcoin ecossistema panorama detalhado

I. Introdução: A história do desenvolvimento do ecossistema BTC

A popularidade das inscrições em Bitcoin causou uma euforia entre os usuários de criptomoedas, trazendo de volta a atenção ao desenvolvimento e às possibilidades do ecossistema Bitcoin. Como a primeira blockchain, o Bitcoin nasceu em 2008, criado pela entidade anónima Satoshi Nakamoto, marcando o nascimento da moeda digital descentralizada, desafiando o sistema financeiro tradicional.

Bitcoin como uma solução inovadora que surgiu em resposta às deficiências inerentes dos sistemas financeiros centralizados, introduziu o conceito de um sistema de dinheiro eletrônico ponto a ponto, sem a necessidade de intermediários, alcançando descentralização e desintermediação. A tecnologia subjacente do Bitcoin, blockchain, mudou a maneira como os registros de transações, validações e segurança são geridos. O white paper do Bitcoin, publicado em 2008, estabeleceu a base para um sistema financeiro descentralizado, transparente e imutável.

Após seu nascimento, o Bitcoin passou por uma fase de crescimento estável. Os primeiros adotantes eram principalmente entusiastas da tecnologia e apoiadores da criptografia, que começaram a minerar e negociar Bitcoin. A primeira transação real registrada ocorreu em 2010, quando o programador Laszlo comprou 2 pizzas na Flórida por 10.000 Bitcoins, marcando um momento histórico na adoção de criptomoedas.

Com a crescente atenção ao Bitcoin, a infraestrutura ecológica relacionada começou a se formar. Exchanges, carteiras e pools de mineração estão surgindo em grande número, atendendo à demanda relacionada a este novo tipo de ativo digital. Com o desenvolvimento da tecnologia blockchain e do mercado, o ecossistema se expandiu para mais partes interessadas, incluindo desenvolvedores, equipes de start-ups, bem como instituições financeiras e órgãos reguladores, promovendo a diversificação do ecossistema Bitcoin.

O mercado, que esteve adormecido por muito tempo em 2023, trouxe o verão das inscrições devido ao sucesso do protocolo Ordinals e dos Tokens BRC-20, e fez com que as pessoas voltassem a prestar atenção na Bitcoin, a blockchain mais antiga. Como será o futuro desenvolvimento do ecossistema Bitcoin? O ecossistema Bitcoin se tornará o motor da próxima bull market? Este relatório irá explorar profundamente o desenvolvimento histórico do ecossistema Bitcoin e os três principais direcionamentos dentro do ecossistema: protocolos de emissão de ativos, soluções de escalabilidade e infraestrutura, analisando seu estado atual de desenvolvimento, vantagens e desafios, para discutir o futuro do ecossistema Bitcoin.

Dois, por que precisamos do ecossistema Bitcoin

1. Características e história de desenvolvimento do Bitcoin

Antes de discutir por que precisamos do ecossistema Bitcoin, vamos primeiro olhar para as características básicas e a história do desenvolvimento do Bitcoin.

Bitcoin é diferente dos métodos tradicionais de contabilidade financeira, apresentando três características centrais:

1. Livro-razão distribuído descentralizado: O núcleo da rede Bitcoin é a tecnologia blockchain. Trata-se de um livro-razão distribuído descentralizado que regista todas as transações na rede Bitcoin. A blockchain é composta por blocos, cada um contendo o valor hash do bloco anterior, formando uma estrutura em cadeia que assegura a transparência e a imutabilidade das transações.

2. Registo através de prova de trabalho (PoW): A rede Bitcoin utiliza um mecanismo de prova de trabalho para verificar transações e registar. Este mecanismo exige que os nós da rede verifiquem transações resolvendo problemas matemáticos e registando-os na blockchain. Isto garante a segurança e a descentralização da rede.

3. Mineração e emissão de Bitcoin: A emissão de Bitcoin é realizada através da mineração. Os mineradores resolvem problemas matemáticos para verificar transações e criar novos blocos, como recompensa, os mineradores recebem uma certa quantidade de Bitcoin.

Pode-se ver que, ao contrário de opções comuns como Paypal, Alipay e WeChat Pay, o Bitcoin não realiza transferências através de aumentos e diminuições diretas no saldo da conta, mas sim usando o modelo UTXO (Unspent Transaction Output).

Aqui vamos fazer uma breve explicação sobre o modelo UTXO, que ajuda a todos a entender as soluções tecnológicas dos projetos ecológicos subsequentes. UTXO é uma forma de rastrear a propriedade e o histórico de transações do Bitcoin, onde cada saída não gasta (UTXO) representa uma saída de transação na rede Bitcoin. Essas saídas não gastas não foram utilizadas em transações anteriores e podem ser usadas para construir novas transações. Suas características podem ser resumidas nos três aspectos abaixo:

1. Cada transação gera um novo UTXO: Quando uma transação de Bitcoin ocorre, ela consome UTXOs anteriores e gera novos UTXOs, que serão utilizados como entradas em transações futuras.

2. A verificação de transações depende de UTXO: Ao verificar uma transação, a rede Bitcoin verifica se os UTXOs referenciados nas entradas da transação existem e não foram utilizados, para garantir a validade da transação.

3. UTXO como entradas e saídas de transação: Cada UTXO tem um valor e um endereço de proprietário. Ao realizar uma nova transação, alguns UTXOs serão usados como entradas de transação, enquanto outros serão criados como saídas da transação, podendo ser usados na próxima transação.

O modelo UTXO pode oferecer maior segurança e privacidade, uma vez que cada UTXO tem seu próprio proprietário e valor, e as transações podem ser rastreadas de forma mais detalhada. Além disso, o design do modelo UTXO permite o processamento paralelo de transações, uma vez que cada UTXO pode ser utilizado independentemente, sem concorrência de recursos.

No entanto, devido às limitações do tamanho do bloco e à linguagem de programação não Turing completa, o Bitcoin desempenha em grande parte o papel de "ouro digital", não conseguindo suportar mais projetos.

Após o nascimento do Bitcoin, em 2012 surgiram as moedas coloridas, que adicionaram metadados na blockchain do Bitcoin, permitindo que algumas moedas representassem outros ativos; em 2017, devido à disputa entre blocos grandes e pequenos, ocorreu um hard fork, incluindo BCH, BSV, entre outros; após o fork, o BTC também começou a explorar soluções para melhorar a escalabilidade, e em 2017 lançou a atualização SegWit, que introduziu blocos expandidos e peso de bloco, aumentando a capacidade dos blocos; a atualização Taproot, iniciada em 2021, melhorou a privacidade e eficiência das transações. Essas atualizações-chave também estabeleceram a base para o desenvolvimento de vários protocolos de escalonamento e protocolos de emissão de ativos, levando ao sucesso posterior do protocolo Ordinals e do Token BRC-20.

Pode-se ver que, embora o Bitcoin tenha sido concebido como um sistema de dinheiro eletrônico ponto a ponto, sempre houve muitos desenvolvedores que não desejavam que o Bitcoin se limitasse apenas ao valor de "ouro digital", esforçando-se para melhorar a escalabilidade do Bitcoin e fazer mais coisas com a blockchain do Bitcoin, como ter suas próprias aplicações ecológicas.

2. Comparação entre o ecossistema Bitcoin e os contratos inteligentes Ethereum

No processo de desenvolvimento do Bitcoin, em 2013 Vitalik Buterin propôs outra blockchain chamada Ethereum, que foi co-fundada por Vitalik Buterin, Gavin Wood e Joseph Lubin. O conceito central do Ethereum é fornecer uma blockchain programável, permitindo que os desenvolvedores construam várias aplicações sobre ela, não se limitando apenas a transações monetárias. Essa característica de programabilidade fez do Ethereum uma plataforma de contratos inteligentes, permitindo que as pessoas criem e executem aplicações baseadas em blockchain, que podem executar contratos automatizados e dispensar a necessidade de confiar em terceiros.

Pode-se ver que uma das características mais notáveis do Ethereum são os contratos inteligentes, permitindo que os desenvolvedores criem diversos tipos de aplicações no Ethereum. Graças a essa característica, o Ethereum gradualmente se tornou o líder em todo o mercado de criptomoedas, surgindo diversos Layer2, aplicações, bem como tipos de ativos variados como ERC20 e ERC721, reunindo muitos desenvolvedores para construir e enriquecer esta cidade-estado chamada Ethereum.

Uma vez que o Ethereum já pode implementar contratos inteligentes e desenvolver vários tipos de aplicações descentralizadas, por que as pessoas ainda precisam voltar ao BTC para expandir e desenvolver aplicações? As três razões principais podem ser resumidas nos seguintes aspectos:

1. Consenso de mercado: Bitcoin é a primeira blockchain e criptomoeda, tendo a maior notoriedade e confiança no coração do público e dos investidores. Portanto, possui uma vantagem única em aceitação e reconhecimento, atualmente o valor de mercado do Bitcoin alcança 800 mil milhões de dólares, ocupando cerca de metade do valor de mercado total das criptomoedas.

2. A descentralização do Bitcoin é alta: nas principais blockchains, o Bitcoin tem o maior grau de descentralização, o criador Satoshi Nakamoto já se ocultou, toda a cadeia é impulsionada pela comunidade; enquanto o Ethereum ainda tem Vitalik e a Fundação Ethereum a controlar o desenvolvimento.

3. A demanda dos pequenos investidores por Fair Launch: A demanda do Web3 está intimamente ligada às formas de emissão de novos ativos. Nos lançamentos tradicionais de tokens de projetos, seja FT ou NFT, basicamente, a equipe do projeto atua como emissora, e os ganhos dos pequenos investidores dependem fortemente da atuação da equipe do projeto e dos VCs por trás; enquanto no ecossistema Bitcoin, surgiram locais inovadores de Fair Launch como os Inscriptions, que deram mais voz aos pequenos investidores e, por isso, concentraram mais dinheiro e riqueza no ecossistema BTC. Este novo foco no ecossistema Bitcoin deve-se em grande parte às características do Fair Launch das Inscriptions.

Esta é também a razão pela qual, embora o BTC seja inferior ao Ethereum em termos de TPS e tempo de bloco, e o seu objetivo inicial fosse ser usado como uma moeda para transações de criptomoeda, ainda há muitos desenvolvedores que desejam introduzir contratos inteligentes para o desenvolvimento de aplicações.

Em resumo, assim como a ascensão do BTC se origina do consenso de valor, onde as pessoas reconhecem amplamente o Bitcoin como um ativo digital valioso e meio de troca, a inovação no mundo das criptomoedas está intimamente relacionada às propriedades dos ativos. O calor atual do ecossistema BTC é impulsionado principalmente por tipos de ativos inscriptos, como o protocolo Ordinals e o BRC-20. Esse calor também retorna a todo o ecossistema Bitcoin, fazendo com que mais pessoas comecem a redirecionar sua atenção para o ecossistema Bitcoin.

Ao contrário dos mercados de alta anteriores, nesta rodada, a influência dos pequenos investidores está aumentando cada vez mais. Tradicionalmente, as instituições de capital de risco e as equipes de projeto dominavam o mercado de criptomoedas, investindo e impulsionando o desenvolvimento de muitos projetos de blockchain. No entanto, à medida que o interesse dos pequenos investidores em ativos criptográficos continua a crescer, eles desejam desempenhar um papel maior no mercado e participar do desenvolvimento e da tomada de decisões dos projetos. De certa forma, os pequenos investidores também impulsionaram o desenvolvimento e a prosperidade do ecossistema Bitcoin nesta rodada.

Portanto, embora o ecossistema Ethereum seja mais flexível em termos de contratos inteligentes e aplicações descentralizadas, o ecossistema Bitcoin, como ouro digital e armazenamento de valor estável, bem como sua posição de liderança e consenso de mercado, ainda lhe conferem uma importância incomparável em todo o setor de criptomoedas. Assim, as pessoas continuam a prestar atenção e a trabalhar para desenvolver o ecossistema Bitcoin a fim de continuar a explorar seu potencial e possibilidades.

Três, análise do estado atual do desenvolvimento de projetos ecológicos Bitcoin

Na evolução do ecossistema Bitcoin, é possível perceber que atualmente o Bitcoin enfrenta duas principais dificuldades:

• A escalabilidade da rede Bitcoin é baixa, e se você quiser construir aplicações sobre ela, precisa de melhores soluções de escalabilidade.

• A aplicação do ecossistema Bitcoin é relativamente escassa, e o desenvolvimento do ecossistema Bitcoin precisa de algumas aplicações/projetos de sucesso, para reunir mais desenvolvedores e gerar mais inovações.

Em torno dessas duas dificuldades, a ecologia do Bitcoin está sendo construída principalmente em 3 aspectos:

1. Acordos relacionados à emissão de ativos

2. Solução de escalabilidade: escalabilidade na cadeia e Layer2

3. Projetos de infraestrutura como carteiras, pontes cross-chain, etc.

Devido ao fato de que o desenvolvimento de todo o ecossistema Bitcoin ainda está em uma fase inicial, aplicações como finanças descentralizadas ainda estão em fase de germinação, portanto este artigo irá analisar o desenvolvimento do ecossistema Bitcoin em torno de quatro aspectos: emissão de ativos, escalabilidade em cadeia, Layer2 e infraestrutura.

1、Acordo de Emissão de Ativos

O ecossistema do Bitcoin, que começou a aquecer em 2023, não pode ser separado do impulso do protocolo Ordinals e do BRC-20, permitindo que o Bitcoin, que antes podia ser apenas um armazenamento de valor e troca, também sirva como um local para emissão de ativos, ampliando significativamente os cenários de uso do Bitcoin.

Na área dos acordos de emissão de ativos, após os Ordinals, surgiram vários tipos diferentes de acordos, como Atomicals, Runes, PIPE, entre outros, para ajudar os usuários e as partes do projeto na emissão de ativos em BTC.

1）Ordinais & BRC-20

Primeiro, vamos dar uma olhada no protocolo Ordinals. Em termos simples, Ordinals é um protocolo que permite às pessoas cunhar algo semelhante a NFTs no Bitcoin, sendo que os Bitcoin Punks e Ordinal punks, que inicialmente chamaram a atenção, foram todos cunhados com base neste protocolo; e depois até