Investimento em moeda Meme: ativos extremos de alto risco e alta recompensa

Meme moeda como um tipo de ativo especial no mercado de criptomoedas, possui um valor de investimento e características de risco únicas. Este artigo irá analisar a lógica e os métodos de investimento da Meme moeda a partir de várias perspectivas.

Atributos beta da moeda Meme

As moedas Meme geralmente têm um coeficiente beta mais alto em relação ao token nativo da blockchain em que estão, o que significa que sua amplitude de flutuação de preços é maior. Tomando como exemplo o BONK do ecossistema Solana, seu beta de 30 dias em relação ao SOL geralmente é superior ao beta rolante de 90 dias. Nessa situação, o retorno médio de 30 dias e 60 dias do BONK pode atingir respectivamente 124% e 413%.

Essa característica de alto beta torna os Memes uma opção para investimento alavancado em ativos de blockchain, sem a necessidade de assumir o risco de liquidação das negociações alavancadas tradicionais. No entanto, é importante notar que as flutuações de preço dos Memes não são completamente determinadas pelos tokens de blockchain, e a correlação entre os dois tende a enfraquecer durante os períodos de grandes altas dos Memes.

Análise de dados on-chain

Além da correlação de preços, os dados on-chain também são uma referência importante para avaliar o valor de investimento em moedas Meme. Os principais indicadores incluem:

• Taxa de crescimento de detentores de Token: reflete a popularidade recente
• Mediana e média de detenção: refletem a crença dos detentores
• Grandes detentores (>$1000, >$100k ) proporção: reflete a estrutura dos investidores
• Taxa de retenção dos grandes tubarões: reflete a confiança dos grandes investidores
• Liquidez líquida do DEX de grandes baleias: reflete a direção das operações dos grandes investidores

Além disso, a liquidez de negociação adequada e as grandes correções também são características de boas moedas Meme. Para as moedas Meme listadas em bolsas de valores mainstream, o volume de contratos em aberto também é um indicador a ser observado.

Comunidade e fatores culturais

Como um fenômeno cultural, o valor de investimento das moedas Meme depende em grande parte da atividade da sua comunidade e da sua influência cultural. Projetos de moedas Meme de alta qualidade geralmente possuem as seguintes características:

• Narrativa e slogans que ressoam
• Forte sentido de crença e pertencimento dos membros da comunidade
• Liderança e coordenação comunitária eficazes
• A profunda fusão com a cultura pop
• Excelente capacidade de marketing e promoção

Recentemente, alguns projetos de moeda Meme começaram a atrair jovens usuários através de plataformas como o TikTok, o que também é uma tendência a ser observada.

Avaliação e Momento de Entrada

Devido à falta de fundamentos no sentido tradicional, a avaliação do "valor justo" das moedas Meme é bastante difícil. Um método é observar o indicador de valor realizado (MVRV), quando o MVRV está abaixo de 1, isso pode significar um fundo local.

Os indicadores de momentum, como o RSI e as médias móveis, também podem ajudar a determinar o momento de entrada. Além disso, indicadores de sentimento social, como o Google Trends, também podem refletir o interesse do mercado.

É importante enfatizar que as moedas Meme pertencem a uma categoria extrema de ativos de risco, cujo desempenho depende fortemente do ambiente de liquidez. As moedas Meme só podem alcançar retornos excessivos significativos em condições macroeconômicas favoráveis e em um clima de apetite por risco.

Conclusão

Embora este artigo forneça uma estrutura relativamente sistemática para o investimento em moedas Meme, isso não significa que investir em moedas Meme seja uma tarefa fácil. Altos retornos necessariamente vêm acompanhados de altos riscos, e os investidores devem estar plenamente cientes das características de risco extremo das moedas Meme, tomar decisões prudentes e fazer uma alocação razoável.