Ethereum (ETH): chỉ số on-chain này hứa hẹn sẽ lặp lại đợt tăng giá vào cuối năm 2024

Ethereum đã vượt qua mức kháng cự quan trọng, và dữ liệu on-chain cùng với thị trường hợp đồng tương lai cho thấy khả năng tiếp tục Đợt tăng giá ETH

Phân tích dự trữ trên các sàn giao dịch, lãi suất tài trợ và cấu trúc giá cho thấy rằng Ethereum ETHUSD có thể tăng 32% lên $4 541.

Tình huống tương tự đã xảy ra trước đợt tăng giá lớn cuối cùng.

Tính đến ngày 16 tháng 7, dự trữ Ethereum trên các sàn giao dịch là 19,7 triệu ETH. Mức này gần như trùng khớp với chỉ số vào ngày 9 tháng 10 năm 2024 - ngay sau đó Ethereum đã tăng 75% trong hai tháng. Khi đó đợt tăng giá bắt đầu từ một cơ sở dự trữ tương tự và diễn ra trong bối cảnh dòng tiền ra bền vững. Mặc dù các mức dự trữ tương tự đã được quan sát trước đây, nhưng mối tương quan giữa tháng 7 và tháng 10 là hợp lý, vì giá đã tăng trong cả hai giai đoạn.
Các dòng chảy ròng tổng hợp trên các sàn giao dịch vẫn đang ở mức âm. Vào ngày 16 tháng 7, đã có 147 400 ETH được rút khỏi các sàn giao dịch. Điều này cho thấy người dùng thích chuyển Ethereum của họ để lưu trữ tự quản hoặc vào ví lạnh. Thông thường điều này liên quan đến ý định giữ lại, chứ không phải bán tài sản. Do đó, giá Ethereum hấp thụ việc chốt lời và duy trì nhu cầu. Dự trữ trên các sàn giao dịch vẫn hạn chế, điều này làm giảm áp lực bán.
Thị trường hợp đồng tương lai đang tăng, nhưng tâm lý được cân bằng.

Các thị trường giao ngay thể hiện sức mạnh nhờ vào dòng tiền ra ổn định và nguồn cung hạn chế. Thị trường phái sinh hỗ trợ sự lạc quan này. Trong 24 giờ qua, khối lượng giao dịch hợp đồng tương lai trên Ethereum đã tăng 27,13%, trong khi lãi suất mở tăng 4,18%, cho thấy việc mở các vị thế mới.
Mặc dù hoạt động đang gia tăng, tỷ lệ tài trợ vẫn ở mức 0,0096%. Điều này cho thấy không có sự thiên lệch mạnh mẽ về phía các vị thế dài. Chỉ số ở mức gần trung tính chỉ ra sự cân bằng giữa người mua và người bán. Tình huống như vậy làm cho đợt tăng giá trở nên ổn định và giảm thiểu rủi ro về sự co rút đột ngột của các vị thế.

Giá Ethereum đã phá vỡ kháng cự quan trọng, mục tiêu là $4 541

Sự giảm dự trữ trên các sàn giao dịch, dòng chảy ổn định và các điều kiện tài trợ trung lập bắt đầu ảnh hưởng đến giá Ethereum. ETH đã vượt qua kháng cự ở mức $3 298 ( mức mở rộng Fibonacci 0,786). Sự bứt phá này chỉ ra sức mạnh của thị trường giao ngay và xác nhận sự nhất quán giữa hoạt động on-chain và động thái giá.
Trên biểu đồ các mức Fibonacci này, chúng tôi đã xác định chuyển động từ $1 388 ( thấp nhất vào đầu tháng 4 ) đến mức cao nhất trước đó khoảng $2 870. Sau đó là một đợt điều chỉnh đến mức thấp tiếp theo khoảng $2 130. Dự đoán tăng giá này hứa hẹn sự gia tăng giá của ETH.

Đợt tăng giá hiện tại giống như tháng 10 năm 2024. Khi đó ETH giao dịch ở mức dự trữ tương tự và sau đó tăng hơn 75%. Nếu lịch sử lặp lại, mục tiêu tiếp theo của Ethereum là $4 541 ( mức 1,618 Fibonacci). Điều này có nghĩa là tiềm năng tăng trưởng 32% từ các mức hiện tại. Thậm chí có thể có mức cao lịch sử mới.
Kịch bản tăng giá sẽ khả thi nếu ETH giữ trên $3 047. Mức này gần đây đã đóng vai trò là hỗ trợ mạnh. Nếu giá giảm xuống dưới mức $2 870 ( của mức Fibonacci 0,5 ), điều này sẽ hủy bỏ dự báo lạc quan. Điều này sẽ đặc biệt quan trọng nếu sự giảm giá trùng với việc gia tăng dòng vốn hoặc sự đảo chiều của xu hướng dự trữ trên các sàn giao dịch. Khi đó, áp lực bán sẽ tái diễn và có thể hạn chế tăng trưởng giá.