Діалог з трейдером Мерфі: у блокчейні дані не є пошуком меча на човні, чотири виміри розкажуть вам, на якому етапі циклу ви зараз перебуваєте?

Murphy є дослідником даних у блокчейні, у минулому циклі не мав стабільної торгової стратегії, тому в 2022 році вирішив знайти стратегію торгівлі, яку можна ефективно реалізувати, яку можна копіювати та яка може бути закритою, щоб уникнути впливу емоцій.

Основні характеристики торгової стратегії Мерфі:

1. Розподіл капіталу: 90% основних монет (BTC, ETH, BNB), 10% альткойнів
2. Очікуваний дохід: 200%-300%
3. Можливість витримати відкат:
   • Основні монети не мають стоп-лосса, корекція на 20%-30% є цілком нормальною
   • Альткоїни, що впали нижче 20%, підлягають стоп-лоссу
4. Логіка торгівлі:
   • Вибір часу на великому циклі, купувати на відносному дні, продавати на відносному піку
   • Аналіз даних у блокчейні для керування торгівлею

Ця торгова стратегія підходить для:

1. Консервативні інвестори, які прагнуть високої впевненості, можуть тримати активи відносно довгостроково.
2. Трендові трейдери, більшість позицій - це основні монети

Мерфі оцінює момент для покупки на дні за допомогою 5 даних пунктів:

1. CVDD (Кумулятивні значення-дії знищені): Історично BTC ціна ніколи ефективно не опускалася нижче CVDD, що дозволяє оцінити ціновий рівень ринку.

2. RP (Реалізована ціна) та BP (Балансова ціна): коли ціна BTC консолідується в проміжку між BP і RP, це хороша можливість для покупки.

3. PSIP (Person Supply in Profit):Коли менше 50%, зазвичай це крайня нижня точка ведмежого ринку.

4. LTH (Довгостроковий утримувач)NUPL та MVRV:

   • Коли NUPL стає червоним, це означає, що довгострокові утримувачі здаються, що є низькою точкою на ринку.
   • Коли MVRV менше 1, це означає, що середні втрати довгострокових власників, можливо, є дном ринку.

5. Перспектива майнера:

   • Витрати на майнінг: коли ринкова ціна близька до витрат, це може бути дно
   • Індекс пульсації видобутку: позитивне значення вказує на те, що шахтарі вимкнені, що може бути моментом для покупки

Щоб визначити час "пік", в основному слід звернути увагу на 3 показники:

1. MVRV: Коли більше 3, можна почати продавати, близько 3 формується перевернута крива усмішки для завершення продажу.

2. URPD: Відображає структуру чіпів у блокчейні, може показати обсяг торгів у певному ціновому діапазоні, використовується для підтвердження інших сигналів про досягнення максимуму.

3. Відносини попиту і пропозиції: зверніть увагу на розподіл чіпів довгострокових утримувачів (LTH), коли LTH почне масово продавати, це може свідчити про наближення до максимуму.

Мерфі вважає, що наразі ринок перебуває на етапі корекції бичачого тренду. Він прогнозує, що наступний відносний верхній діапазон може з'явитися у березні-квітні 2025 року, але потрібно додатково підтвердити це на основі макроданих.

Метод навчання Мерфі:

1. Вивчення вмісту аналітиків даних у блокчейні на ринку
2. Записувати та класифікувати показники в Excel
3. Постійно коригувати та підвищувати ефективність показників за допомогою тестування назад

Торговельна стратегія Мерфі може виявитися неефективною в наступних випадках:

1. Визначення короткострокового зростання та падіння
2. Використовується для контрактної торгівлі
3. Прогнозування точних цін на вершини та низини і часу
4. Аналіз шитих монет ( через відсутність структури UTXO )

Список того, що Мерфі більше не робитиме:

1. Припиніть сподіватися на удачу
2. Припиніть емоційність
3. Припиніть часті торги
4. Припиніть покладатися на одне джерело інформації
5. Припиніть приймати рішення без дослідження

Мерфі підкреслив, що аналіз даних у блокчейні - це не пошук меча на човні, а розуміння логіки, що стоїть за даними, в поєднанні зі змінами макроекономічного середовища для оцінки ринкових тенденцій. Він підсумував: "Макроекономіка визначає очікування, очікування змінюють емоції, емоції, у свою чергу, впливають на співвідношення попиту та пропозиції, а попит і пропозиція в кінцевому підсумку визначають ціну BTC."