Інституційні інвестори вриваються в крипторинок, вартість Біткойна отримує широке визнання

Нещодавно компанія Тесла витратила 1,5 мільярда доларів на купівлю Біткойнів, і всього за 10 днів отримала 800 мільйонів доларів прибутку, що навіть перевищує прибуток від автомобільного бізнесу компанії за багато років. Тим часом компанія MicroStrategy знову залучила 1,05 мільярда доларів через конвертовані облігації для подальшого збільшення своїх інвестицій у Біткойн. З моменту минулого року компанія вже придбала понад 70 тисяч Біткойнів.

Ця пристрасть не тільки відображає визнання інституційними інвесторами Біткойну як інструмента хеджування інфляції, а й показує зростаючу відкритість традиційної фінансової сфери до шифрування. Це, безумовно, прокладає шлях для широкого застосування шифрування в майбутньому.

Давайте подивимося на останні досягнення банківської справи та основних публічних компаній у впровадженні в криптоіндустрію.

Банківська справа та крипто-компанії: прискорення двосторонньої інтеграції

У минулому регулятори мали велику стурбованість щодо крипторинку через відсутність надійних способів зберігання, що також було основним фактором, який заважав публічним компаніям інвестувати в криптоактиви. Однак у 2020 році ця ситуація зазнала значних змін.

За статистикою, наразі 35 банків висловили дружнє ставлення до шифрувальної індустрії та розпочали суттєву бізнес-співпрацю з криптоорієнтованими компаніями. З них 11 розташовані в США, 10 у Швейцарії, а решта, в основному, знаходяться в Великобританії, Німеччині та Мальті, інших фінансових центрах Європи. Медійне значення активів цих банків становить 8,66 мільярда доларів, з яких 6 банків мають загальні активи понад 20 мільярдів доларів.

!

Лідерство США в криптобанківській сфері зумовлене тривалими дослідженнями криптоіндустрії, а також низкою адміністративних наказів, виданих Управлінням контролера валют (OCC) минулого року. Ці політики сприяли швидкій інтеграції криптоорієнтованих компаній з традиційними банками.

Наприклад, платіжна ліцензія, яку випустив OCC, дозволила деяким криптогрунтовим компаніям оновити ліцензію штатної трастової компанії до ліцензії національного трастового банку. Водночас OCC також відкрив шлях для прямих депозитарних послуг криптоактивів для американської банківської системи, навіть дозволяючи банкам у майбутньому використовувати публічні блокчейни та стабільні монети в доларах США як інфраструктуру для платежів, клірингу та розрахунків.

На цьому фоні багато банківських гігантів вже зайшли на ринок або висловили позитивну позицію. Один відомий банк вже надав банківські послуги ліцензованій біржі в США. Інший найбільший у світі банк-корпоратор оголосив, що в 2021 році запустить новий підрозділ з обслуговування цифрових монет, щоб допомогти користувачам торгувати цифровими активами, зокрема шифруванням.

Швейцарія є ще однією значущою крипто-дружньою банківською концентрацією. Ще у 2019 році Швейцарська фінансова регуляторна служба (FINMA) відкрила можливість для кваліфікованих крипто-компаній подавати заявки на отримання банківських ліцензій та дозволила традиційним банкам брати участь у цій сфері. У тому ж році кілька великих традиційних банків Швейцарії отримали дозволи на проведення операцій з криптоактивами.

В Азії великий банк у Сінгапурі першим запустив інтегровану платформу для випуску, торгівлі та зберігання цифрових активів, яка підтримує обмін між різними шифруваннями та законними валютами.

Наявність Біткойна в портфелях публічних компаній стає тенденцією

Тривала інтеграція традиційних великих банків та криптобанків створює основу для виходу підприємств на ринок. Водночас все більше публічних компаній починають інвестувати в Біткойн, що ще більше зміцнює довіру до ринку.

Згідно з статистикою, наразі 19 північноамериканських/європейських компаній, що котируються на біржі, інвестували в Біткойн. Крім того, існують деякі "класу ETF" фонди, які керують значними обсягами Біткойн. Загальна кількість Біткойн, що належить цим двом категоріям установ, досягає 948,720 монет, що становить 4.747% від загальної кількості Біткойн.

!

Варто зазначити, що один відомий фонд інвестицій у криптовалюту у 2020 році досяг вражаючого зростання, обсяг активів під управлінням (AUM) зріс майже в 50 разів. Станом на 20 лютого 2021 року AUM цього фонду становив 43,626 мільйона доларів.

Ринок очікує, що в 2021 році з'явиться більше схожих фондів, а також є велика ймовірність, що в цьому році буде схвалено довгоочікуваний Біткойн ETF в США. Ці нові продукти можуть запропонувати більш конкурентоспроможні комісійні ставки.

Наприклад, новий запущений трастовий фонд Біткойн має річну управлінську комісію лише 1.75%, що нижче за ставку відомого фонду. Нещодавно в Канаді розпочали торги двох біткойн ETF, один з яких у перший день торгів досяг обсягу 165 мільйонів доларів США, що привернуло увагу міжнародних інвесторів, включаючи Китай.

Для публічних компаній ці нові інвестиційні інструменти та канали безумовно надають більше можливостей для розміщення та арбітражу Біткойн. Купівля Біткойн через повністю відповідний ринок цінних паперів може стати більш надійним вибором для публічних установ.