SynFutures представила інноваційну платформу безстрокових ф'ючерсів, що веде нові тенденції торгівлі цифровими активами

У липні екосистема Base отримала важливого гравця SynFutures. Станом на сьогодні, обсяг торгівлі SynFutures на Base досяг 26 мільярдів доларів, що становить половину частки ринку торгівлі безстроковими ф'ючерсами в цій екосистемі.

Нещодавно SynFutures запустила платформу Perp Launchpad на Base, що започаткувало нову модель випуску Безстрокових ф'ючерсів. Ця інноваційна ініціатива відображає поточні проблеми зростання, з якими стикається ринок торгівлі Безстроковими ф'ючерсами. Наразі провідні платформи вже поділили більшість прибуткових видів Безстрокових ф'ючерсів, а решта ринку або має незначний обсяг торгів, або через низьку ефективність ціноутворення стала інструментом арбітражу.

У таких ринкових умовах SynFutures обирає інший шлях, шукаючи нові можливості для зростання.

Perp Launchpad: універсальна платформа для запуску безстрокових ф'ючерсів

Perp Launchpad забезпечує глибину ліквідності та канали цінового виявлення для Restaking та Meme токенів, пропонуючи наднизьке середовище Gas, надтонку цінову ефективність та субсидію в 1 мільйон доларів. Ця платформа має на меті залучити інвесторів на блокчейні та створити нову гарячу точку для торгівлі Безстроковими ф'ючерсами.

Інновація цієї платформи полягає в тому, що:

1. Значно знижено бар'єри для входу на ринок Безстрокових ф'ючерсів
2. Швидке встановлення глибини ринку через механізм стимулювання LP
3. Використання низьких витрат газу Base для швидкого розгортання

В якості прикладу безстрокових ф'ючерсів wstETH/ETH від Lido, всього за 2 місяці з моменту запуску були досягнуті значні результати:

• Загальний обсяг торгівлі досяг 260 мільйонів доларів США
• Пікове TVL досягло 91,8 тисячі доларів США
• Кількість трансакцій в ланцюгу перевищила 132 тисячі
• залучив 1955+ користувачів до участі

Перспектива інвестора: нові джерела доходу та інструменти управління ризиками

Для інвесторів на ланцюгу SynFutures пропонує потрійну можливість отримання прибутку:

1. Доходи від LP-маркетингу (річна доходність до 50%+)
2. Розподіл доходів співпраці
3. Можливі майбутні аірдропи токенів та винагороди у вигляді балів

Одночасно ця платформа також надає інвесторам інструменти для управління ризиками Restaking активів та Meme монет.

Однак інвесторам також слід бути обережними з наступними ризиками:

• Циклічні коливання ліквідності на ринку Безстрокових ф'ючерсів
• У процесі виявлення цін нових торгових пар можуть виникати значні коливання.
• Ризики непостійних втрат, з якими стикається LP при маркетмейкінгу

Нові можливості для Restaking активів

SynFutures обирає співпрацю з провідними проектами Liquid Staking, щоб забезпечити нові канали монетизації для Restaking активів. Цей крок може мати такі наслідки:

• Більше активів Restaking потрапляє на ринок Безстрокових ф'ючерсів
• Ліквідність токену LRT додатково покращилась
• Створення нових ігор з дериватами Restaking

Слід зазначити, що активи BTC Restaking стають новими улюбленцями ринку Безстрокових ф'ючерсів. Як приклад, пари торгів pumpBTC/ETH та SolvBTC/ETH демонструють особливо вражаючі результати:

• pumpBTC/ETH: 24-годинний обсяг торгівлі 429.3K, TVL масштаб 12M
• SolvBTC/ETH: 24-годинний обсяг торгівлі 341.8K, обсяг TVL 5M

Причини цього явища можуть включати:

• Популярність BTC Restaking зберігається, капітал потребує хеджування
• Кореляція цін BTC та ETH надає ці цінові пари природну цінову базу
• Конкуренція між протоколами Restaking посилилася, що сприяло виникненню більшого спекулятивного попиту

Представлення Безстрокових ф'ючерсів на Meme-коїни залишалося посереднім

Несподівано, що продуктивність безстрокових ф'ючерсів на Meme-коини не така активна, як на спотовому ринку. Наприклад, BONK і PEPE:

• BONK/USDC Безстрокові ф'ючерси: 24 години обсяг торгів 7.7K, глибина ринку 405.3K
• PEPE Безстрокові ф'ючерси: середньоденний обсяг торгівлі становить від 5K до 10K, глибина ринку в діапазоні від 300K до 500K

Інші Meme токени демонструють ще більш мляву поведінку.

Цей феномен може бути зумовлений такими причинами:

• Комбінований ризик високого важеля та високої волатильності є надто високим
• Спекулятивний характер ринку спотів Meme-токенів призводить до частого дисбалансу безстрокових ф'ючерсів.
• Ризик непостійних втрат є високим, постачальникам ліквідності слід обережно контролювати ризикові витрати

Висновок

Інновація SynFutures, по суті, полягає в переосмисленні парадигми випуску Безстрокових ф'ючерсів. Вона більше не обмежується основними активами, а відкриває двері до ринку деривативів для різних токенів. Ця інклюзивна стратегія, хоча й має ризики, може стати неминучим шляхом для Безстрокових ф'ючерсів до виходу на основний ринок. У нинішніх ринкових умовах ця, здавалося б, смілива спроба може створити неочікувану цінність.