Tokenizasyon, kavramdan hızla pratiğe geçiyor ve küresel finans alanında popüler bir konu haline geliyor. Hem kripto yerel kurumlar hem de geleneksel finans devleri, uyum koşulları altında gerçek dünya varlıklarını (RWA) dijitalleştirme, on-chain hale getirme ve küreselleştirme yollarını araştırıyor. Hükümet tahvilleri, gayrimenkul, ham maddeler ve senetler gibi varlık sınıfları sürekli olarak genişliyor ve düzenleyici çerçeveler de deney alanını kademeli olarak açıyor. Bu on-chain varlık patlamasının arkasında, küresel sermaye piyasalarının verimlilik, şeffaflık ve 24/7 likiditeye yönelik derin bir talebi yansıtıyor.
Bu bağlamda, Libeara yenilikçi bir platform olarak, düzenleyici dostu ve kurumsal odaklı bir şekilde tokenizasyon anlayışını hayata geçiriyor. Birçok geleneksel finans kuruluşunun hala pilot aşamada olduğu bir dönemde, Libeara gerçek projeler aracılığıyla uygulanabilir iş deneyimi biriktirdi. Aynı zamanda, bazı kripto kuruluşların teknolojik öncelikli radikal yollarından farklı olarak, uyum, güvenlik ve kurumsal düzeyde uyumluluğu daha fazla vurguluyor.
RWA hızlandırma dönemine girdi, üç büyük ürün geleneksel varlıkların on-chain yolunu açıyor
RWA on-chain trend hızla ana akım pazara sızıyor. Veri platformlarına göre, şu anda dünya genelinde on-chain RWA varlıklarının toplam değeri 25.5 milyar doları aşmış durumda ve yıl başından bu yana yaklaşık %56 büyüme gösterdi. Bu, ABD Hazine tahvilleri, gayrimenkul, özel kredi, emtia ve hisse senetleri gibi çeşitli varlık sınıflarını kapsamaktadır. Bu durum, on-chain finansın artık yalnızca kripto yerel varlıklar için bir deney alanı olmadığını, geleneksel finans piyasalarının daha verimli, şeffaf, programlanabilir ve birleştirilebilir finansal altyapıya olan talebinin giderek arttığını göstermektedir.
Günümüzde, geleneksel finansal varlıkların ihraç ve saklama süreçleri hala merkezi kurumlara yüksek derecede bağımlıdır. Uygunluk ve güvenlik açısından avantajlara sahip olsalar da, aynı zamanda ihraç sürecinin karmaşık ve uzun olması, katılım eşiklerinin yüksek olması, maliyetlerin pahalı olması ve veri adası sorunları gibi zorluklarla karşı karşıyadırlar. Bu sorunlara yönelik olarak, Libeara, tahvil, fon ve menkul kıymet gibi ana varlık sınıfları için Bravo, Delta ve Tango adındaki üç ana ürün serisi ile yüksek uygunluk ve yüksek verimlilikte on-chain ihraç ve yönetim çözümleri geliştirmekte, geleneksel varlıkların on-chain süreçlerini hızlandırmaktadır.
Bravo: Yerel Tokenizasyon Hükümet Tahvilleri ve Bonoları
Bravo, devlet düzeyindeki finansal kurumlar için tasarlanmış yenilikçi bir varlık tokenizasyon platformudur. Hükümet tahvilleri ve egemen borçların doğrudan blockchain üzerinde yerel olarak ihraç edilmesini, ticaretini ve yönetimini destekleyerek, finansal sistemin kapsayıcılığını, şeffaflığını ve risk direncini artırır.
Geleneksel egemen tahviller genellikle yüksek eşiklere ve karmaşık süreçlere sahiptir ve yalnızca kurumsal yatırımcılara yöneliktir. Bravo, küçük nominal değerlerde tahvil ihracını ve on-chain cüzdanları destekleyerek geleneksel piyasalardaki giriş engellerini ortadan kaldırır ve borç demokrasisini teşvik eder. Geleneksel tahviller, birden fazla aracıyla, karmaşık ve verimsiz süreçler içerir. Bravo, hükümetlerin doğrudan on-chain üzerinde ihraç, dolaşım ve geri ödeme yapmasına olanak tanır ve akıllı sözleşmeler aracılığıyla otomatik olarak yürütülmesini sağlar; tüm süreç, izlenebilir ve doğrulanabilir bilgilere sahiptir.
Gelişen ülkeler finansmanı yüksek oranda dolar borcuna bağımlıdır ve döviz uyumsuzluğu tuzağına düşme riski taşımaktadır. Bravo'nun yerel para birimi tahvil destek mekanizması, yerel para birimi borcunun on-chain olmasını destekleyerek hükümetlerin stratejik özerkliğini ve risk dayanıklılığını artırmakta, ayrıca kredi güvenliğini güçlendirmektedir.
Bravo platformu, esnek borç ürünleri tasarım yeteneği sunmaktadır. Geleneksel devlet tahvilleri tek tiptir ve çeşitli sermaye talepleri ile politika yönlendirmelerine uyum sağlamakta zorluk çekmektedir. Bravo, enflasyona bağlı koruma sağlayan tahviller, belirlenmiş gelecekte devreye girecek gecikmeli ihraç tahvilleri ve ödül kuponu türü tahviller ile doğum hakları tahvilleri gibi yenilikçi formları destekleyerek sosyal politika hedefleri ve çeşitli kitle ihtiyaçlarını karşılamaktadır.
Geleneksel borç yapısında birçok kurum yer almakta, aracı riski, operasyonel hata veya iflas riski bulunmaktadır. Bravo, yerel on-chain tahvil mekanizmasını uygulamaktadır; varlıklar doğrudan yatırımcılara aittir, aracı güvence riski ve tek nokta arızası yoktur, ayrıca veriler şeffaf ve doğrulanabilir olup, sistemin dayanıklılığını büyük ölçüde artırmaktadır.
Delta: Regüle edilmiş fon yöneticilerine yönelik tokenizasyon hizmeti
Delta, düzenlenmiş fon yöneticilerinin on-chain fon payları ihraç etmesine ve yönetmesine olanak tanır, her türlü nominal değerde fon paylarının tokenizasyonunu destekler ve yatırım eşiğini önemli ölçüde düşürür. Tokenizasyon mekanizması sayesinde, bu fon payları uyum gerekliliklerini karşılayan yatırımcılar arasında serbestçe devredilebilir, geleneksel fon yatırımlarındaki likidite darboğazını aşar. Platform, çoklu varlık sınıflarını ve farklı yargı bölgelerindeki fon yönetimini destekler, çeşitlendirilmiş yatırım portföyü ihtiyaçlarını karşılar. Yatırımcılar, Delta platformunda fon paylarının alım, satım ve devri işlemlerini kolayca gerçekleştirebilir, bu da kullanıcı deneyimini ve işlem verimliliğini büyük ölçüde artırır.
Delta, Singapur lisanslı fon yöneticileri için Libeara aracılığıyla geliştirilmiş kurumsal düzeyde uygulama ve platformu resmen tanıtacak, kurumsal düzeyde güvenlik ve uyumluluk sunacak. Delta, geleneksel finans (TradFi) ve merkeziyetsiz finans (DeFi) ile uyumlu olarak, kripto yerel yatırımcıların ve geleneksel yatırımcıların farklı ihtiyaçlarını karşılamaktadır.
Tango: Genel Menkul Kıymet Tokenizasyon İhraç Platformu
Tango, menkul kıymet türü Token ihraç platformudur ve çoklu varlık sınıflarını destekler; menkul kıymetler, emtialar, medya gibi birçok gerçek dünya varlığının tokenizasyonunu destekler. Bu platform, teknik uyumluluk ve esneklik sağlamak için birden fazla blockchain ağını destekler ve farklı pazar taleplerine uyum sağlar. Aynı zamanda, Tango, KYC ve AML işlevlerini, banka düzeyinde teknoloji, iç kontrol sistemleri (ICS), risk yönetimi ve uyum standartlarını entegre ederek, tüm tokenizasyon projelerinin çıkışı ve dolaşımının düzenleyici ve yasal standartlara uygun olmasını sağlar.
Gerçek mücadele aşamasına geçildi, tokenizasyon işleri yıllardır uygulanıyor.
Birçok RWA katılımcısının hâlâ keşif ve deneme aşamasında kalmasına kıyasla, Libeara, tokenizasyonu kavramdan pratik uygulamaya taşımak için çalışıyor. Farklı ülkelerin ve kurumların düzenlemeleri ile piyasa taleplerine esnek bir şekilde uyum sağlayarak, Libeara Singapur, Hong Kong, Gana ve Filipinler gibi ulusal projelerde pratik testlerden geçirilmiş ve optimize edilmiştir. Kamu teklifleri, özel teklifler, egemen borç, merkez bankası dijital para birimi ( CBDC ) gibi çeşitli varlık senaryolarını kapsamaktadır ve küresel pazara kopyalanabilir ve doğrulanabilir bir teknik paradigmalar sunmaktadır.
Örneğin, ULTRA fonu, Libeara'nın nitelikli ve kurumsal yatırımcılara yönelik iş birliği yaptığı tokenizasyon ile oluşturulmuş ABD kısa vadeli hazine fonudur ve dünya çapında en yüksek derecelendirilmiş tokenizasyon ile oluşturulmuş ABD hazine fonlarından biridir. Birçok kurumdan yüksek dereceler almıştır. Yakın zamanda, birçok on-chain platformu, ULTRA fonuna erişimi genişletmek için Libeara ile iş birliği yaptığını duyurdu.
Libeara ayrıca, ülkemizin önde gelen kamu fonu kuruluşları ile birlikte perakende tokenizasyon fonu - Hong Kong Doları Dijital Para Fonu'nu başarıyla piyasaya sürdü. Bu fon, Hong Kong Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu tarafından onaylanan, genel yatırımcılara yönelik ilk tokenizasyon fonudur. Libeara aracılığıyla tokenizasyon gerçekleştirilerek, yatırımcılara blockchain tabanlı Hong Kong Doları kazanç yenilikçi yatırım aracı sunulmaktadır.
2023 yılında, Libeara Gana Merkez Bankası'nın CBDC hackathon finaline katıldı ve CBDC'nin Gana hükümet tahvilleri ve senetlerine aboneliği destekleyen bir prototip sistem geliştirdi. Bu proje, Gana hükümet tahvillerinin on-chain tokenizasyonu ile ihracı ve hesaplanmasını gerçekleştirdi. Proje, yalnızca teknik yapılabilirliği doğrulamakla kalmadı, aynı zamanda gelişen pazarlara mali dijitalleşme için uygulanabilir bir yol sundu.
Ayrıca, Libeara'nın tokenizasyon teknolojisi birçok ulusal finansal altyapı inşaat projesine dahil edilmiştir. 2024'te, Libeara Hong Kong Para Otoritesi'nin başlattığı Project Ensemble'a aktif olarak katılmaktadır; bu, Hong Kong tokenizasyon pazarının gelişimini destekleyen toptan merkezi banka dijital para birimi (wCBDC) projesidir. Libeara, tokenize edilmiş mevduatlar ve tokenize edilmiş varlıkların uzlaşma uygulamalarını keşfetmek için çok sayıda ortakla kavramsal doğrulama testleri gerçekleştirmektedir ve Hong Kong Para Otoritesi'nin wCBDC altyapısına pratik örnek desteği sağlamaktadır.
2020 yılında, Libeara Filipinler'deki bir banka ile iş birliği yaparak Filipinler'in ilk tokenizasyon perakende tahvil projesini tamamladı ve kamu zincirinde toplam değeri 9 milyar Filipin pesosu ( yaklaşık 1,87 milyar dolar ) olan perakende tahvillerin ilk ihracını gerçekleştirdi. Libeara ayrıca Hong Kong Para Otoritesi (HKMA) ve Uluslararası İhtiyat Bankası (BIS) yenilik merkezinin ortaklaşa başlattığı yeşil finans projesi Project Genesis'e katıldı, blok zinciri teknolojisinin yeşil tahvillerin tokenizasyonundaki uygulamalarını keşfederek ihraç verimliliğini artırmayı, yatırım engellerini azaltmayı ve yeşil yatırımların şeffaflığını artırmayı amaçladı. Libeara, teknoloji sağlayıcısı olarak, ilk tokenizasyon deneysel projesine katılarak mevcut sistem mimarisinin temelini attı.
Çekirdek ekip, finansal deneyime sahip olup, RWA "süper güvenli otomobil" yaratmaya kendini adamıştır.
Libeara bu isim "Liberty"( ABD'nin ilk perakende devlet tahvili "özgür tahvil") ile "Aerarium"( Antik Roma hazinesi) kombinasyonundan gelmektedir. Bir bankanın yenilikçi kuluçka platformu olarak kurulan finansal teknoloji şirketi Libeara, 2023 yılı Ocak ayında kurulmuş olup, merkezi Singapur'dadır. Blockchain teknolojisini kullanarak devlet tahvilleri ve fonların tokenizasyonunu teşvik etmeye, geleneksel sermaye piyasalarının sürtünmelerini ve engellerini aşmaya, ulaşılması zor yatırım kanallarını açmaya kendini adamıştır.
Libeara'nın çekirdek ekibi, geleneksel finans, blockchain teknolojisi ve düzenleyici uyum alanlarında en iyi uzmanları bir araya getiriyor. Kurucu ve CEO, 20 yılı aşkın zengin bir sermaye piyasası tecrübesine sahip olup, egemen devletler, şirketler ve finansal kuruluşlar için toplam değeri 180 milyar doları aşan tahvil finansman planları tasarlayıp uygulamıştır. Geleneksel finans piyasalarının verimsiz noktaları ve zorlukları konusunda derin bir içgörüye sahiptir, özellikle çok sayıda aracının olduğu, yüksek yatırım eşiği ve sınırlı likidite gibi alanlarda. Bu deneyimler, Libeara'nın kuruluşunun temel taşını oluşturmakta ve teknoloji inovasyonu ile finansal güvenlik arasında bir denge bulmasına olanak tanımaktadır, piyasalara hem verimlilik hem de güvenilirlik sunan çözümler sağlamaktadır.
Kurucu daha önce şunları belirtmişti: "Tokenizasyon fonları ve tahvilleri gibi iki varlık sınıfı, çok fazla aracılık aşaması içeriyor, bu da yatırım eşiğini yüksek ve erişimi zor hale getiriyor. Tokenizasyon, bu verimsiz aşamaları basitleştirmekle kalmayıp, aynı zamanda yatırımcıların varlıklarla etkileşim biçimini yeniden tanımladı. Blockchain teknolojisi sayesinde, Libeara bu yatırımların devredilebilirliğini artırdı ve varlıkların yatırımcılar arasında eşler arası akışını sağlayarak esnekliği büyük ölçüde artırdı. Bu, likiditeyi artırmak ve yatırımcı katılımını genişletmek gibi daha fazla yeni kullanım durumu da doğurdu."
O, tüm tokenizasyon projelerinin aynı derecede güvenli olmadığını vurguladı. Geçmişte birçok proje, varlıkların dijital verilerini sadece on-chain'e koydu, ancak temel yatırımcı koruma önlemlerini dikkate almadı ve gereksiz riskler getirdi. Libeara'nın hedefi modern finansın dijital otoyolunda güvenli bir şekilde seyahat eden bir "süper güvenli otomobil" yaratmaktır.
Libeara hizmetinin hedefi, kripto servetine sahip ancak geleneksel sermaye piyasası yatırımlarına katılmak isteyen tamamen yeni bir yatırımcı grubudur. Kurucular, blockchain'in geleneksel finansal alandaki yaygın kullanımının bilişsel engellerle karşılaştığını belirtiyor; birçok kişi hala blockchain'i dalgalı kripto paralar ve düzenlenmemiş piyasalarla eşit tutuyor, oysa devlet tahvilleri gibi istikrarlı ve düzenlenmiş varlıklar gibi değil. Bu bakış açısını değiştirmek sadece ileri teknoloji gerektirmekle kalmaz, aynı zamanda blockchain'in ciddi şekilde düzenlenmiş finansal ürünleri destekleyebileceğini kanıtlayan güçlü bir uyum çerçevesine de ihtiyaç duyar.
O, servet dağıtım hakkının büyük finansal kurumlardan bireylere geçeceğini öngörüyor. Tokenizasyon, hem geleneksel finansın istikrarını ve yapısını koruyacak hem de çağdaş yatırımcıların esneklik ve özerklik taleplerini karşılayacak kritik bir rol oynayacak.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
Libeara, dünya çapında varlık tokenizasyon dalgasına öncülük ediyor, üç ana ürün RWA on-chain olarak hayata geçirildi.
Tokenizasyon dalgası küresel finansı sarhoş ediyor, Libeara varlıkların on-chain yeni trendini öncülük ediyor.
Tokenizasyon, kavramdan hızla pratiğe geçiyor ve küresel finans alanında popüler bir konu haline geliyor. Hem kripto yerel kurumlar hem de geleneksel finans devleri, uyum koşulları altında gerçek dünya varlıklarını (RWA) dijitalleştirme, on-chain hale getirme ve küreselleştirme yollarını araştırıyor. Hükümet tahvilleri, gayrimenkul, ham maddeler ve senetler gibi varlık sınıfları sürekli olarak genişliyor ve düzenleyici çerçeveler de deney alanını kademeli olarak açıyor. Bu on-chain varlık patlamasının arkasında, küresel sermaye piyasalarının verimlilik, şeffaflık ve 24/7 likiditeye yönelik derin bir talebi yansıtıyor.
Bu bağlamda, Libeara yenilikçi bir platform olarak, düzenleyici dostu ve kurumsal odaklı bir şekilde tokenizasyon anlayışını hayata geçiriyor. Birçok geleneksel finans kuruluşunun hala pilot aşamada olduğu bir dönemde, Libeara gerçek projeler aracılığıyla uygulanabilir iş deneyimi biriktirdi. Aynı zamanda, bazı kripto kuruluşların teknolojik öncelikli radikal yollarından farklı olarak, uyum, güvenlik ve kurumsal düzeyde uyumluluğu daha fazla vurguluyor.
RWA hızlandırma dönemine girdi, üç büyük ürün geleneksel varlıkların on-chain yolunu açıyor
RWA on-chain trend hızla ana akım pazara sızıyor. Veri platformlarına göre, şu anda dünya genelinde on-chain RWA varlıklarının toplam değeri 25.5 milyar doları aşmış durumda ve yıl başından bu yana yaklaşık %56 büyüme gösterdi. Bu, ABD Hazine tahvilleri, gayrimenkul, özel kredi, emtia ve hisse senetleri gibi çeşitli varlık sınıflarını kapsamaktadır. Bu durum, on-chain finansın artık yalnızca kripto yerel varlıklar için bir deney alanı olmadığını, geleneksel finans piyasalarının daha verimli, şeffaf, programlanabilir ve birleştirilebilir finansal altyapıya olan talebinin giderek arttığını göstermektedir.
Günümüzde, geleneksel finansal varlıkların ihraç ve saklama süreçleri hala merkezi kurumlara yüksek derecede bağımlıdır. Uygunluk ve güvenlik açısından avantajlara sahip olsalar da, aynı zamanda ihraç sürecinin karmaşık ve uzun olması, katılım eşiklerinin yüksek olması, maliyetlerin pahalı olması ve veri adası sorunları gibi zorluklarla karşı karşıyadırlar. Bu sorunlara yönelik olarak, Libeara, tahvil, fon ve menkul kıymet gibi ana varlık sınıfları için Bravo, Delta ve Tango adındaki üç ana ürün serisi ile yüksek uygunluk ve yüksek verimlilikte on-chain ihraç ve yönetim çözümleri geliştirmekte, geleneksel varlıkların on-chain süreçlerini hızlandırmaktadır.
Bravo: Yerel Tokenizasyon Hükümet Tahvilleri ve Bonoları
Bravo, devlet düzeyindeki finansal kurumlar için tasarlanmış yenilikçi bir varlık tokenizasyon platformudur. Hükümet tahvilleri ve egemen borçların doğrudan blockchain üzerinde yerel olarak ihraç edilmesini, ticaretini ve yönetimini destekleyerek, finansal sistemin kapsayıcılığını, şeffaflığını ve risk direncini artırır.
Geleneksel egemen tahviller genellikle yüksek eşiklere ve karmaşık süreçlere sahiptir ve yalnızca kurumsal yatırımcılara yöneliktir. Bravo, küçük nominal değerlerde tahvil ihracını ve on-chain cüzdanları destekleyerek geleneksel piyasalardaki giriş engellerini ortadan kaldırır ve borç demokrasisini teşvik eder. Geleneksel tahviller, birden fazla aracıyla, karmaşık ve verimsiz süreçler içerir. Bravo, hükümetlerin doğrudan on-chain üzerinde ihraç, dolaşım ve geri ödeme yapmasına olanak tanır ve akıllı sözleşmeler aracılığıyla otomatik olarak yürütülmesini sağlar; tüm süreç, izlenebilir ve doğrulanabilir bilgilere sahiptir.
Gelişen ülkeler finansmanı yüksek oranda dolar borcuna bağımlıdır ve döviz uyumsuzluğu tuzağına düşme riski taşımaktadır. Bravo'nun yerel para birimi tahvil destek mekanizması, yerel para birimi borcunun on-chain olmasını destekleyerek hükümetlerin stratejik özerkliğini ve risk dayanıklılığını artırmakta, ayrıca kredi güvenliğini güçlendirmektedir.
Bravo platformu, esnek borç ürünleri tasarım yeteneği sunmaktadır. Geleneksel devlet tahvilleri tek tiptir ve çeşitli sermaye talepleri ile politika yönlendirmelerine uyum sağlamakta zorluk çekmektedir. Bravo, enflasyona bağlı koruma sağlayan tahviller, belirlenmiş gelecekte devreye girecek gecikmeli ihraç tahvilleri ve ödül kuponu türü tahviller ile doğum hakları tahvilleri gibi yenilikçi formları destekleyerek sosyal politika hedefleri ve çeşitli kitle ihtiyaçlarını karşılamaktadır.
Geleneksel borç yapısında birçok kurum yer almakta, aracı riski, operasyonel hata veya iflas riski bulunmaktadır. Bravo, yerel on-chain tahvil mekanizmasını uygulamaktadır; varlıklar doğrudan yatırımcılara aittir, aracı güvence riski ve tek nokta arızası yoktur, ayrıca veriler şeffaf ve doğrulanabilir olup, sistemin dayanıklılığını büyük ölçüde artırmaktadır.
Delta: Regüle edilmiş fon yöneticilerine yönelik tokenizasyon hizmeti
Delta, düzenlenmiş fon yöneticilerinin on-chain fon payları ihraç etmesine ve yönetmesine olanak tanır, her türlü nominal değerde fon paylarının tokenizasyonunu destekler ve yatırım eşiğini önemli ölçüde düşürür. Tokenizasyon mekanizması sayesinde, bu fon payları uyum gerekliliklerini karşılayan yatırımcılar arasında serbestçe devredilebilir, geleneksel fon yatırımlarındaki likidite darboğazını aşar. Platform, çoklu varlık sınıflarını ve farklı yargı bölgelerindeki fon yönetimini destekler, çeşitlendirilmiş yatırım portföyü ihtiyaçlarını karşılar. Yatırımcılar, Delta platformunda fon paylarının alım, satım ve devri işlemlerini kolayca gerçekleştirebilir, bu da kullanıcı deneyimini ve işlem verimliliğini büyük ölçüde artırır.
Delta, Singapur lisanslı fon yöneticileri için Libeara aracılığıyla geliştirilmiş kurumsal düzeyde uygulama ve platformu resmen tanıtacak, kurumsal düzeyde güvenlik ve uyumluluk sunacak. Delta, geleneksel finans (TradFi) ve merkeziyetsiz finans (DeFi) ile uyumlu olarak, kripto yerel yatırımcıların ve geleneksel yatırımcıların farklı ihtiyaçlarını karşılamaktadır.
Tango: Genel Menkul Kıymet Tokenizasyon İhraç Platformu
Tango, menkul kıymet türü Token ihraç platformudur ve çoklu varlık sınıflarını destekler; menkul kıymetler, emtialar, medya gibi birçok gerçek dünya varlığının tokenizasyonunu destekler. Bu platform, teknik uyumluluk ve esneklik sağlamak için birden fazla blockchain ağını destekler ve farklı pazar taleplerine uyum sağlar. Aynı zamanda, Tango, KYC ve AML işlevlerini, banka düzeyinde teknoloji, iç kontrol sistemleri (ICS), risk yönetimi ve uyum standartlarını entegre ederek, tüm tokenizasyon projelerinin çıkışı ve dolaşımının düzenleyici ve yasal standartlara uygun olmasını sağlar.
Gerçek mücadele aşamasına geçildi, tokenizasyon işleri yıllardır uygulanıyor.
Birçok RWA katılımcısının hâlâ keşif ve deneme aşamasında kalmasına kıyasla, Libeara, tokenizasyonu kavramdan pratik uygulamaya taşımak için çalışıyor. Farklı ülkelerin ve kurumların düzenlemeleri ile piyasa taleplerine esnek bir şekilde uyum sağlayarak, Libeara Singapur, Hong Kong, Gana ve Filipinler gibi ulusal projelerde pratik testlerden geçirilmiş ve optimize edilmiştir. Kamu teklifleri, özel teklifler, egemen borç, merkez bankası dijital para birimi ( CBDC ) gibi çeşitli varlık senaryolarını kapsamaktadır ve küresel pazara kopyalanabilir ve doğrulanabilir bir teknik paradigmalar sunmaktadır.
Örneğin, ULTRA fonu, Libeara'nın nitelikli ve kurumsal yatırımcılara yönelik iş birliği yaptığı tokenizasyon ile oluşturulmuş ABD kısa vadeli hazine fonudur ve dünya çapında en yüksek derecelendirilmiş tokenizasyon ile oluşturulmuş ABD hazine fonlarından biridir. Birçok kurumdan yüksek dereceler almıştır. Yakın zamanda, birçok on-chain platformu, ULTRA fonuna erişimi genişletmek için Libeara ile iş birliği yaptığını duyurdu.
Libeara ayrıca, ülkemizin önde gelen kamu fonu kuruluşları ile birlikte perakende tokenizasyon fonu - Hong Kong Doları Dijital Para Fonu'nu başarıyla piyasaya sürdü. Bu fon, Hong Kong Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu tarafından onaylanan, genel yatırımcılara yönelik ilk tokenizasyon fonudur. Libeara aracılığıyla tokenizasyon gerçekleştirilerek, yatırımcılara blockchain tabanlı Hong Kong Doları kazanç yenilikçi yatırım aracı sunulmaktadır.
2023 yılında, Libeara Gana Merkez Bankası'nın CBDC hackathon finaline katıldı ve CBDC'nin Gana hükümet tahvilleri ve senetlerine aboneliği destekleyen bir prototip sistem geliştirdi. Bu proje, Gana hükümet tahvillerinin on-chain tokenizasyonu ile ihracı ve hesaplanmasını gerçekleştirdi. Proje, yalnızca teknik yapılabilirliği doğrulamakla kalmadı, aynı zamanda gelişen pazarlara mali dijitalleşme için uygulanabilir bir yol sundu.
Ayrıca, Libeara'nın tokenizasyon teknolojisi birçok ulusal finansal altyapı inşaat projesine dahil edilmiştir. 2024'te, Libeara Hong Kong Para Otoritesi'nin başlattığı Project Ensemble'a aktif olarak katılmaktadır; bu, Hong Kong tokenizasyon pazarının gelişimini destekleyen toptan merkezi banka dijital para birimi (wCBDC) projesidir. Libeara, tokenize edilmiş mevduatlar ve tokenize edilmiş varlıkların uzlaşma uygulamalarını keşfetmek için çok sayıda ortakla kavramsal doğrulama testleri gerçekleştirmektedir ve Hong Kong Para Otoritesi'nin wCBDC altyapısına pratik örnek desteği sağlamaktadır.
2020 yılında, Libeara Filipinler'deki bir banka ile iş birliği yaparak Filipinler'in ilk tokenizasyon perakende tahvil projesini tamamladı ve kamu zincirinde toplam değeri 9 milyar Filipin pesosu ( yaklaşık 1,87 milyar dolar ) olan perakende tahvillerin ilk ihracını gerçekleştirdi. Libeara ayrıca Hong Kong Para Otoritesi (HKMA) ve Uluslararası İhtiyat Bankası (BIS) yenilik merkezinin ortaklaşa başlattığı yeşil finans projesi Project Genesis'e katıldı, blok zinciri teknolojisinin yeşil tahvillerin tokenizasyonundaki uygulamalarını keşfederek ihraç verimliliğini artırmayı, yatırım engellerini azaltmayı ve yeşil yatırımların şeffaflığını artırmayı amaçladı. Libeara, teknoloji sağlayıcısı olarak, ilk tokenizasyon deneysel projesine katılarak mevcut sistem mimarisinin temelini attı.
Çekirdek ekip, finansal deneyime sahip olup, RWA "süper güvenli otomobil" yaratmaya kendini adamıştır.
Libeara bu isim "Liberty"( ABD'nin ilk perakende devlet tahvili "özgür tahvil") ile "Aerarium"( Antik Roma hazinesi) kombinasyonundan gelmektedir. Bir bankanın yenilikçi kuluçka platformu olarak kurulan finansal teknoloji şirketi Libeara, 2023 yılı Ocak ayında kurulmuş olup, merkezi Singapur'dadır. Blockchain teknolojisini kullanarak devlet tahvilleri ve fonların tokenizasyonunu teşvik etmeye, geleneksel sermaye piyasalarının sürtünmelerini ve engellerini aşmaya, ulaşılması zor yatırım kanallarını açmaya kendini adamıştır.
Libeara'nın çekirdek ekibi, geleneksel finans, blockchain teknolojisi ve düzenleyici uyum alanlarında en iyi uzmanları bir araya getiriyor. Kurucu ve CEO, 20 yılı aşkın zengin bir sermaye piyasası tecrübesine sahip olup, egemen devletler, şirketler ve finansal kuruluşlar için toplam değeri 180 milyar doları aşan tahvil finansman planları tasarlayıp uygulamıştır. Geleneksel finans piyasalarının verimsiz noktaları ve zorlukları konusunda derin bir içgörüye sahiptir, özellikle çok sayıda aracının olduğu, yüksek yatırım eşiği ve sınırlı likidite gibi alanlarda. Bu deneyimler, Libeara'nın kuruluşunun temel taşını oluşturmakta ve teknoloji inovasyonu ile finansal güvenlik arasında bir denge bulmasına olanak tanımaktadır, piyasalara hem verimlilik hem de güvenilirlik sunan çözümler sağlamaktadır.
Kurucu daha önce şunları belirtmişti: "Tokenizasyon fonları ve tahvilleri gibi iki varlık sınıfı, çok fazla aracılık aşaması içeriyor, bu da yatırım eşiğini yüksek ve erişimi zor hale getiriyor. Tokenizasyon, bu verimsiz aşamaları basitleştirmekle kalmayıp, aynı zamanda yatırımcıların varlıklarla etkileşim biçimini yeniden tanımladı. Blockchain teknolojisi sayesinde, Libeara bu yatırımların devredilebilirliğini artırdı ve varlıkların yatırımcılar arasında eşler arası akışını sağlayarak esnekliği büyük ölçüde artırdı. Bu, likiditeyi artırmak ve yatırımcı katılımını genişletmek gibi daha fazla yeni kullanım durumu da doğurdu."
O, tüm tokenizasyon projelerinin aynı derecede güvenli olmadığını vurguladı. Geçmişte birçok proje, varlıkların dijital verilerini sadece on-chain'e koydu, ancak temel yatırımcı koruma önlemlerini dikkate almadı ve gereksiz riskler getirdi. Libeara'nın hedefi modern finansın dijital otoyolunda güvenli bir şekilde seyahat eden bir "süper güvenli otomobil" yaratmaktır.
Libeara hizmetinin hedefi, kripto servetine sahip ancak geleneksel sermaye piyasası yatırımlarına katılmak isteyen tamamen yeni bir yatırımcı grubudur. Kurucular, blockchain'in geleneksel finansal alandaki yaygın kullanımının bilişsel engellerle karşılaştığını belirtiyor; birçok kişi hala blockchain'i dalgalı kripto paralar ve düzenlenmemiş piyasalarla eşit tutuyor, oysa devlet tahvilleri gibi istikrarlı ve düzenlenmiş varlıklar gibi değil. Bu bakış açısını değiştirmek sadece ileri teknoloji gerektirmekle kalmaz, aynı zamanda blockchain'in ciddi şekilde düzenlenmiş finansal ürünleri destekleyebileceğini kanıtlayan güçlü bir uyum çerçevesine de ihtiyaç duyar.
O, servet dağıtım hakkının büyük finansal kurumlardan bireylere geçeceğini öngörüyor. Tokenizasyon, hem geleneksel finansın istikrarını ve yapısını koruyacak hem de çağdaş yatırımcıların esneklik ve özerklik taleplerini karşılayacak kritik bir rol oynayacak.