Nicel Arbitraj Stratejisi: Kripto Varlıklar Pazarında İstikrarlı Getiri İçin Yeni Bir Seçenek
Hızla değişen kripto varlıklar pazarında, kuantitatif arbitraj stratejileri, istikrarı ve risk kontrol yetenekleri nedeniyle yatırımcıların tercih ettiği yöntemler haline gelmektedir. Son zamanlarda, bir çevrimiçi seminerde iki deneyimli uzman davet edildi ve bu stratejinin temel mantığı ile piyasa potansiyeli derinlemesine tartışıldı.
Konuk Tanıtımı
Allen: Geleneksel finans geçmişine sahip, 2018 yılında Kripto Varlıklar pazarına girdi, geleneksel niceliksel modelleri şifreleme ticaretine entegre etti ve birçok piyasa krizinde başarılı bir şekilde riskten korundu.
Leon: Zengin hedge fonu ve risk yönetimi deneyimine sahip, 2018'de kripto varlıklar piyasasına yönelik nicel arbitraj stratejilerine odaklanmaya başladı.
Sunucu Xiaozhou: Sabit gelir yatırım alanına odaklanıyor.
Kuantifk Arbitraj Stratejileri Genel Görünümü
Kuantitatif arbitrajın temelinde, spot ve sürekli sözleşmeler arasındaki fiyat farkından yararlanmak vardır. Spesifik işlem, spot alım yaparken sürekli sözleşmeyi kısa pozisyonda tutmaktır. Sürekli sözleşme alıcıları finansman oranı ödemek zorunda olduklarından, bu maliyetler sonunda arbitrajcıların gelir kaynağı haline gelir.
Bu stratejinin avantajı şudur:
Piyasa tarafsızlığı: Spot ve sözleşme ile hedge yaparak, kombinasyon fiyat dalgalanmalarından etkilenmez.
Stabil Getiri: Boğa piyasasında yıllık getiri %20-%30'a ulaşabilir, ayı piyasasında ise %8-%10 arasında kalabilir.
Kontrol Edilebilir Risk: Birleşik teminat hesabı kullanarak, fon yönetimini entegre ederek, operasyonel riski azaltır.
Dinamik Ayarlama: Günlük olarak ana akım coinlerin finansman oranlarını izlemek, kombinasyon yapılandırmasını optimize etmek.
Risk Yönetimi
Kuantitatif arbitraj görece düşük riskli olmasına rağmen, yine de bazı potansiyel riskler bulunmaktadır:
Fiyat farkı dalgalanması: Pozisyon açarkenki fiyat farkı, kısa vadede genişleyebilir ve bu da açık kayıplara yol açabilir.
Negatif fonlama oranı: Uzun vadeli fonlama oranları genellikle pozitiftir, ancak kısa vadede negatif hale gelebilir.
Bu risklerle başa çıkmak için strateji aşağıdaki önlemleri aldı:
Sıkı zarar durdurma: Ardışık 5 gün boyunca finansman oranı negatif olduğunda, bu kripto varlığı portföyden çıkarılacaktır.
Çoklu coin yapılandırması: Tek bir coin dalgalanma etkisini azaltır.
Pozisyonu Dağıtma: Tek bir coin türüne yapılan yatırım oranı %5'i geçmemelidir.
Dinamik Pozisyon Ayarlama: Fiyat farkı genişlediğinde pozisyon azaltarak riski düşürmek, fiyat farkının sınırını belirlediğinde ters yönde pozisyon artırmak.
Teknik Güvence: Aşırı piyasa koşullarına karşı alarm sistemi ve hızlı yanıt mekanizması.
Boğa ve Ayı Piyasası Performansı
Boğa piyasasında, yüksek finansman oranları nedeniyle, arbitraj getirileri genellikle yıllık %20 - %30 arasında değişmektedir. Ayı piyasasında, finansman oranları düşer ve yıllık getiri yaklaşık %8 - %10 olur. Ayı piyasasında bile, bu strateji hala sağlam getiriler sağlayabilir çünkü risk ve dalgalanma hedge edilmiştir.
Ayı piyasasında, stratejiler daha çok fon maliyeti döngüsüne odaklanacak, coin dağılımını optimize ederek getirilerin maksimize edilmesini sağlayacaktır. Örneğin, geçmiş ayı piyasasında, optimizasyon ile toplam geri çekilmenin %0.6'nın altında tutulması sağlanmıştır.
Uygun Kişi Grubu
Kuantum arbitraj stratejileri özellikle uygun:
Riskten Kaçınan Yatırımcılar: Düşük riskli, istikrarlı getiri sağlayan seçenekler sunar.
Varlık dağılımı optimizasyonu arayan yatırımcılar: düşük getiri sağlayan tahvil veya para piyasası fonlarının yerini alabilecek nakit yönetim aracı olarak yükseltilmiş bir versiyon olabilir.
Kurumsal yatırımcılar veya yüksek net değerli müşteriler: Mevcut faiz oranları ortamında, geleneksel nakit yönetim araçlarının bir alternatifi olarak kullanılabilir ve belirgin bir kazanç artırımı sağlar.
Genel olarak, kuantum arbitraj stratejileri, kripto varlıklar pazarına düşük riskli, istikrarlı getiri sağlayan yeni bir seçenek sunmaktadır. Özellikle kripto pazarına katılmak isteyen ancak yüksek risk almak istemeyen yatırımcılar için uygundur. İnce bir risk yönetimi ve dinamik ayarlamalar sayesinde, bu strateji farklı piyasa koşullarında nispeten istikrarlı bir performans sergileyerek portföye değerli bir ek seçenek sunmaktadır.
View Original
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
13 Likes
Reward
13
6
Share
Comment
0/400
WalletInspector
· 18h ago
Kuantum yine enayileri kandırmaya geldi.
View OriginalReply0
HashRatePhilosopher
· 18h ago
Ne kadar boğa olursa olsun, pazara bakmak zorundasın, sadece taşınmak.
View OriginalReply0
LiquidationSurvivor
· 18h ago
Arbitrajcılar yine harekete geçti.
View OriginalReply0
mev_me_maybe
· 18h ago
Risksiz kazanç, enayileri tuzağa düşürmek değil mi?
View OriginalReply0
SeeYouInFourYears
· 18h ago
Piyasa böyle düştüğünde kimse hala ölçüm yapmaya inanır ki?
Kuantitatif Arbitraj: Kripto piyasasında düşük riskli ve istikrarlı getiri stratejisi
Nicel Arbitraj Stratejisi: Kripto Varlıklar Pazarında İstikrarlı Getiri İçin Yeni Bir Seçenek
Hızla değişen kripto varlıklar pazarında, kuantitatif arbitraj stratejileri, istikrarı ve risk kontrol yetenekleri nedeniyle yatırımcıların tercih ettiği yöntemler haline gelmektedir. Son zamanlarda, bir çevrimiçi seminerde iki deneyimli uzman davet edildi ve bu stratejinin temel mantığı ile piyasa potansiyeli derinlemesine tartışıldı.
Konuk Tanıtımı
Allen: Geleneksel finans geçmişine sahip, 2018 yılında Kripto Varlıklar pazarına girdi, geleneksel niceliksel modelleri şifreleme ticaretine entegre etti ve birçok piyasa krizinde başarılı bir şekilde riskten korundu.
Leon: Zengin hedge fonu ve risk yönetimi deneyimine sahip, 2018'de kripto varlıklar piyasasına yönelik nicel arbitraj stratejilerine odaklanmaya başladı.
Sunucu Xiaozhou: Sabit gelir yatırım alanına odaklanıyor.
Kuantifk Arbitraj Stratejileri Genel Görünümü
Kuantitatif arbitrajın temelinde, spot ve sürekli sözleşmeler arasındaki fiyat farkından yararlanmak vardır. Spesifik işlem, spot alım yaparken sürekli sözleşmeyi kısa pozisyonda tutmaktır. Sürekli sözleşme alıcıları finansman oranı ödemek zorunda olduklarından, bu maliyetler sonunda arbitrajcıların gelir kaynağı haline gelir.
Bu stratejinin avantajı şudur:
Piyasa tarafsızlığı: Spot ve sözleşme ile hedge yaparak, kombinasyon fiyat dalgalanmalarından etkilenmez.
Stabil Getiri: Boğa piyasasında yıllık getiri %20-%30'a ulaşabilir, ayı piyasasında ise %8-%10 arasında kalabilir.
Kontrol Edilebilir Risk: Birleşik teminat hesabı kullanarak, fon yönetimini entegre ederek, operasyonel riski azaltır.
Dinamik Ayarlama: Günlük olarak ana akım coinlerin finansman oranlarını izlemek, kombinasyon yapılandırmasını optimize etmek.
Risk Yönetimi
Kuantitatif arbitraj görece düşük riskli olmasına rağmen, yine de bazı potansiyel riskler bulunmaktadır:
Fiyat farkı dalgalanması: Pozisyon açarkenki fiyat farkı, kısa vadede genişleyebilir ve bu da açık kayıplara yol açabilir.
Negatif fonlama oranı: Uzun vadeli fonlama oranları genellikle pozitiftir, ancak kısa vadede negatif hale gelebilir.
Bu risklerle başa çıkmak için strateji aşağıdaki önlemleri aldı:
Sıkı zarar durdurma: Ardışık 5 gün boyunca finansman oranı negatif olduğunda, bu kripto varlığı portföyden çıkarılacaktır.
Çoklu coin yapılandırması: Tek bir coin dalgalanma etkisini azaltır.
Pozisyonu Dağıtma: Tek bir coin türüne yapılan yatırım oranı %5'i geçmemelidir.
Dinamik Pozisyon Ayarlama: Fiyat farkı genişlediğinde pozisyon azaltarak riski düşürmek, fiyat farkının sınırını belirlediğinde ters yönde pozisyon artırmak.
Teknik Güvence: Aşırı piyasa koşullarına karşı alarm sistemi ve hızlı yanıt mekanizması.
Boğa ve Ayı Piyasası Performansı
Boğa piyasasında, yüksek finansman oranları nedeniyle, arbitraj getirileri genellikle yıllık %20 - %30 arasında değişmektedir. Ayı piyasasında, finansman oranları düşer ve yıllık getiri yaklaşık %8 - %10 olur. Ayı piyasasında bile, bu strateji hala sağlam getiriler sağlayabilir çünkü risk ve dalgalanma hedge edilmiştir.
Ayı piyasasında, stratejiler daha çok fon maliyeti döngüsüne odaklanacak, coin dağılımını optimize ederek getirilerin maksimize edilmesini sağlayacaktır. Örneğin, geçmiş ayı piyasasında, optimizasyon ile toplam geri çekilmenin %0.6'nın altında tutulması sağlanmıştır.
Uygun Kişi Grubu
Kuantum arbitraj stratejileri özellikle uygun:
Riskten Kaçınan Yatırımcılar: Düşük riskli, istikrarlı getiri sağlayan seçenekler sunar.
Varlık dağılımı optimizasyonu arayan yatırımcılar: düşük getiri sağlayan tahvil veya para piyasası fonlarının yerini alabilecek nakit yönetim aracı olarak yükseltilmiş bir versiyon olabilir.
Kurumsal yatırımcılar veya yüksek net değerli müşteriler: Mevcut faiz oranları ortamında, geleneksel nakit yönetim araçlarının bir alternatifi olarak kullanılabilir ve belirgin bir kazanç artırımı sağlar.
Genel olarak, kuantum arbitraj stratejileri, kripto varlıklar pazarına düşük riskli, istikrarlı getiri sağlayan yeni bir seçenek sunmaktadır. Özellikle kripto pazarına katılmak isteyen ancak yüksek risk almak istemeyen yatırımcılar için uygundur. İnce bir risk yönetimi ve dinamik ayarlamalar sayesinde, bu strateji farklı piyasa koşullarında nispeten istikrarlı bir performans sergileyerek portföye değerli bir ek seçenek sunmaktadır.