Solana Merkezi Olmayan Finans ekosistemini keşfetmek: Başlıca ürünler ve gelişim trendleri

Messari'nin en son çeyrek raporu, Solana'nın Merkezi Olmayan Finans (DeFi) işlem hacminin sürekli olarak arttığını gösteriyor. Günlük ortalama spot DEX işlem hacmi, bir önceki aya göre %319 artarak 1.5 milyar dolara ulaştı. Bu artış, SLERF ve BOME gibi meme coin ticaretinden kaynaklanmaktadır. Solana, perakende ve meme coin yatırımcılarının toplanma yeri haline geldi; son derece düşük işlem ücretleri ve hızlı nihai onayı sayesinde DeFi protokolleri kullanıcılara benzersiz bir akıcı deneyim sunabiliyor. SOL fiyatı istikrarlı bir şekilde yükselirken, Solana'nın toplam kilitli değeri (TVL) 4.311 milyar dolara yükseldi. Diğer kamu blok zincirlerine benzer şekilde, Solana'nın TVL'si esas olarak DEX, LST, borç verme platformları ve sürekli sözleşme ticaretinden gelmektedir.

Merkezi Olmayan Finans Borsası (DEX )

Merkeziyetsiz borsa genellikle belirli bir ekosistem etrafında çalışır, bu özellikle EVM olmayan Layer1 zincirleri için Solana'da doğrudur.

|Proje|TVL Toplam Kilitli Değer ( Milyar Dolar )|Dolaşım Piyasa Değeri ( Milyar Dolar )|FDV Tam Seyreltilmiş Değerleme ( Milyar Dolar )|24s İşlem Hacmi ( Milyar Dolar )| |---|---|---|---|---| |Raydium|9.65|4.58|9.65|6.50| |Jüpiter|5.96|11.72|86.82|8.18| |Orca|2.36|1.07|2.68|5.96|

Raydium

Raydium, kullanıcıların likidite havuzları oluşturmasına ve token likiditesini yönlendirmesine olanak tanır. Bu özellik, Solana üzerinde birçok meme coin'in ortaya çıkmasına yol açtı ve Raydium'u meme coin'lerin ihraç edilmesi için tercih edilen DEX haline getirdi. Raydium'un TVL'si yaklaşık 9.65 milyar dolar olup, Solana ekosisteminde birinci sıradadır ve 24 saatlik işlem hacmi yaklaşık 11.62 milyar dolardır.

Ancak, Pump.fun gibi meme platformlarının ortaya çıkmasıyla birlikte, Raydium'un proje başlatma platformu olarakki konumunu yavaş yavaş geride bırakıyor. Eğer bu platformlar kendi DEX'lerini kurarsa, Raydium üzerinde daha büyük bir etki yaratabilir.

Jupiter

Jupiter, bir likidite toplayıcısı olarak, Solana üzerindeki tüm ana DEX ve AMM'lerde en iyi fiyat yollarını bulabilir, kaymayı ve işlem ücretlerini en aza indirerek işlem verimliliğini ve kullanıcı dostuğunu artırır.

Önde gelen bir DEX platformu olmanın yanı sıra, Jupiter merkezi olmayan sürekli sözleşme ticareti de sunar ve 100 kat kadar kaldıraç desteği sağlar. Kullanıcılar, trader veya likidite sağlayıcı olarak katılabilir. JLP sahipleri, sürekli borsa gelirinin %75'ini alır; bu gelir doğrudan JLP'ye yeniden yatırılır, JLP fiyatını artırır ve getirilerin bileşke hale gelmesini sağlar.

Jupiter ayrıca, kullanıcıların en son çıkan token'ları keşfetmelerine ve risk taraması yapmalarına yardımcı olan APE adlı MEME pazarı keşif aracını tanıttı. Platformun puan sistemi ve airdrop programı da kullanıcıları çekmede önemli bir destek sağlıyor.

Orca

Orca, "insan odaklı, program odaklı olmayan DEX" sloganıyla, uzun süredir Solana DEX'lerinin ön sıralarında yer almaktadır. Whirlpools özelliği, UniswapV3'ün merkezi likidite aktif piyasa oluşturma mekanizmasına benzer ve likidite sağlayıcılarının likiditeyi belirli fiyat aralıklarında yoğunlaştırmalarına olanak tanır, sermaye kullanım verimliliğini artırır.

Solana ekosisteminin en üst düzey DEX'i olarak, Orca'nın tamamen seyreltilmiş değeri (FDV) yalnızca 2.68 milyon dolar olup, diğer zincirler ve DEX'lerde var olabilecek balonları yansıtmaktadır.

Likidite Stake ( LST )

Solana'da likit staking'e olan talep oldukça düşük, bunun başlıca nedeni Solana'nın minimum staking miktarı talep etmemesi ve SOL fiyatının düşük olmasıyla birlikte doğrulayıcı olma eşiğinin düşmesidir.

|Proje|LST|APY( yıllık getiri oranı)|TVL( toplam kilitli değer) milyar( dolar)|Dolaşım Piyasa Değeri( dolar)|FDV tamamen seyreltilmiş değerleme( dolar)| |---|---|---|---|---|---| |Jito|JitoSOL|%8.26|17.05|295 milyon|2.374 milyar| |Marinade|mSOL|%7.44|14.13|27.41 milyon|101 milyon| |BlazeStake|bSOL|%7.06|2.75|Kilidi açılacak miktar bilinmiyor|683 milyon|

Jito (JTO)

Jito, Eylül 2023'te airdrop puan programını başlattı ve hızla bu alandaki lider proje haline geldi. JTO'nun TVL'si 1.705.000.000 $ olup, Solana ekosistemindeki en yüksek TVL'ye sahip projedir. JitoSOL'un stake APY'si şu anda %8.26'dır ve Solana stake kazançları ile MEV gelir paylaşımını içermektedir.

JitoSOL kullanıcılarının airdrop uygunluğu, puan programı sıralamasına dayanmaktadır ve on dağıtım seviyesi bulunmaktadır. En düşük seviyeden 4941 Jito kazanılabilir, ilk gün 2.13U hesaplandığında en az 10524U elde edilebilir.

Marinade

Marinade, yerel staking'e odaklanarak yüksek APY ile ekosistemdeki önde gelen projelerden biri oldu ve 14.13 milyar dolar değerinde kilitli varlığa sahip. Jito ile karşılaştırıldığında, Marinade'ın piyasa değeri ve FDV arasında büyük bir fark var, bunun bir kısmı daha düşük bilinirlikten kaynaklanıyor, bu da $MNDE'nin büyüme potansiyeline sahip olabileceği anlamına geliyor.

BlazeStake

BlazeStake, Solana ekosisteminin ikinci büyük LST projesidir ve TVL'si yaklaşık 275 milyon dolardır. Mevcut tahmin edilen staking APY'si %7.06 olup, Jito'nun biraz altındadır. 6.87 milyon dolarlık FDV'si, Jito'nun 2.387 milyar dolarıyla karşılaştırıldığında, hem büyüme potansiyelini göstermekte hem de yüksek APY ile önde gelen projelerle kullanıcıları çekme ihtiyacını yansıtmaktadır.

Borç Verme

Kaydet

Save( orijinal adı Solend), Solana üzerindeki algoritmik merkezi olmayan borç verme protokolüdür. Solana'da, Save daha hızlı bir şekilde ve daha düşük maliyetle borç verme hizmetleri sunabilir.

2022 yılının Kasım ayında, Save, USDH stabilcoin'ine yönelik bir oracle saldırısı geçirdi ve 1.26 milyon dolarlık kötü borç oluştu, ancak Save tam tazminat sağladı. Bu olay, güvenli ve güvenilir oracle'ların Merkezi Olmayan Finans ekosistemindeki önemini vurgulamaktadır.

Şu anda, Save PYTH oracle'ını kullanarak çeşitli varlıklar için fiyat ve piyasa verileri sağlıyor. Ancak, Solana ekosisteminde borç verme talebi yüksek değil ve önceki güvenlik sorunları nedeniyle borç verme ürünleri az. Yeni çıkan borç verme protokolü Marginfi yakında piyasaya sürülecek, dikkat edilmesi gereken bir durum.

Türevler

Türevler, temel varlık değerine dayalı finansal sözleşmelerdir ve risk yönetimi ile piyasa tahmini için kullanılır. Jupiter dışında, Solana üzerinde Drift, Flash Trade, Zeta gibi birçok türev protokolü bulunmaktadır.

|Proje|TVL( toplam kilitlenmiş değer) milyar dolar(|FDV tamamen seyreltilmiş değerleme) dolar(| |---|---|---| |Drift|360 milyon|530 milyon| |Hızlı Ticaret|1469万|5.5亿| |Zeta Markets|9.7 milyon|Henüz dağıtılmadı|

![Solana üzerindeki Merkezi Olmayan Finans ekosistemini keşfedin: Bilmeniz Gereken 10 Ürün ve Trend])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-a0980d07cf0fda62695b44504e733af4.webp(

) Drift

Drift, 3.6 milyar dolar TVL'ye sahip olan çok işlevli entegre bir DEX'tir ve ön piyasa ticareti, 20 kat kaldıraç ve teminatlı kredilendirme gibi hizmetler sunmaktadır. Bu proje, kripto para yatırım şirketi Multicoin Capital tarafından desteklenmektedir; bu şirket, 2021 Ekim ayında DEX için 3.8 milyon dolar tohum aşaması yatırımı yapmıştır.

Drift şu anda v2 sürümünü çalıştırıyor, artırılmış likidite, piyasa yapıcılığı ve teminat işlevleri sunuyor. v1 sürümü altı ay içinde 15,000'den fazla kullanıcıyı çekti ve işlem hacmi 10 milyar doları aştı, bu da Drift'in popülaritesini ve gelir elde etme yeteneğini gösteriyor.

![Solana üzerindeki Merkezi Olmayan Finans ekosistemini keşfedin: Bilmeniz Gereken İlk On Ürün ve Trend]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-52653f3b34ea41163aaa47397fc050df.webp(

) Hızlı İşlem

Flash Trade, Solana ağına odaklanan merkezi olmayan spot ve sözleşme borsasıdır; düşük işlem ücretleri ve fiyat etkisinin az olmasıyla öne çıkar. Kullanıcı katılımını artırmak için benzersiz bir çoklu varlık havuz sistemi ve yenilikçi NFT yapısı kullanmaktadır.

Flash Trade'in havuzdaki nokta ticaret modeli sıfır fiyat etkisi ve en iyi ticaret koşulları sağlar. Platform, dinamik fiyatlandırma için Pyth oracle'ını ve yedek sistemini kullanırken, NFT oyunlaştırma ticaret sürecini 17 milyon dolarlık TVL ile çekmiştir.

![Solana'daki Merkezi Olmayan Finans ekosistemini keşfedin: Bilmeniz Gereken 10 Ürün ve Trend]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-482da29ef720c00f34d5e40886c5b8a5.webp(

) Zeta Markets

Zeta Markets, likidite sağlama, yetersiz teminatlı türev opsiyonları ve vadeli işlem ticareti sunarak türev ticaretini demokratikleştirmeyi amaçlayan bir Merkezi Olmayan Finans platformudur. Platform, türev ticareti deneyimini basitleştiren DEX ve FLEX adlı iki ana ürün sunmaktadır.

Zeta Markets arayüzü sade ve akıcıdır, TradingView tarafından sağlanan mum grafik hizmetini kullanır ve tokenlerin airdrop beklentisi vardır. Bu faktörler birlikte, onun on milyonlarca dolarlık TVL'ye ulaşmasına katkıda bulunmaktadır.

![Solana'daki Merkezi Olmayan Finans ekosistemini keşfedin: Bilmeniz gereken 10 ürün ve trend]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-07974b24325e8cc107bc8527ba7ab384.webp(

) PYTH

PYTH, Solana ağı üzerindeki oracle'ların önde gelen projelerinden biri olarak, Chainlink'e kıyasla birçok yenilik sunmaktadır. PYTH verileri daha hızlı ve daha kararlı bir şekilde güncellenmektedir; bu yalnızca Solana ağı için değil, diğer blok zincirlerinde de uygulanabilir. PYTH, finansal türev ticareti, risk yönetimi, sigorta tazminatı ve tedarik zinciri yönetimi gibi alanlarda geniş uygulama perspektifine ve gelişme potansiyeline sahiptir.

Özet

Solana ekosisteminin sürekli gelişimiyle birlikte, platformda birçok Merkezi Olmayan Finans ürünü ortaya çıkmaktadır, bunlardan biri de yakın zamanda piyasaya sürülen B.E.T. tahmin pazarlarıdır. Bu projeler, Solana'nın ekosistemini zenginleştirmekle kalmıyor, aynı zamanda kullanıcılara daha fazla finansal araç ve seçenek sunuyor. Olgun ürünlerin avantajları olsa da, yeni ürünler kullanıcı arayüzü tasarımını geliştirerek, kullanıcı eğitimini güçlendirerek ve topluluk inşasına odaklanarak kullanım engellerini azaltmış, dikkatlice planlanmış marka inşası ve pazarlama etkinlikleriyle kullanıcıları kendine çekmiştir. Gelecekte, daha fazla yenilikçi ürünün ortaya çıkmasıyla birlikte, Solana'nın Merkezi Olmayan Finans ekosistemi daha da zenginleşecek ve çeşitlenecektir.

![Solana'daki Merkezi Olmayan Finans ekosistemini keşfedin: Bilmeniz Gereken İlk 10 Ürün ve Trend]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-bc54483ad56e072ce4c5a8ff91e02dac.webp(