O JPMorgan Chase realizou a sua primeira transação numa blockchain pública, marcando um marco nos seus esforços contínuos para integrar as finanças tradicionais com a infraestrutura de ativos digitais.
JPMorgan Chase realiza transação histórica
A transação de testnet histórica, realizada no início de maio, envolveu a liquidação de títulos tokenizados do Tesouro dos EUA em redes de blockchain tanto privadas quanto públicas. Esta é a interação mais direta do banco de investimento com a infraestrutura de blockchain pública até agora, após anos de desenvolvimento centrado em sistemas privados e autorizados.
A transação foi executada pela Kinexys, a divisão de blockchain do JPMorgan. Envolveu a movimentação de fundos entre duas contas na blockchain privada do JPMorgan, Kinexys Digital Payments, para liquidar a compra de tesourarias tokenizadas listadas numa blockchain pública gerida pela Ondo Finance.
Liquidação Cross-Chain Usando Chainlink
Para facilitar o processo, o JPMorgan empregou o Protocolo de Interoperabilidade entre Cadeias da Chainlink (CCIP), que serviu como a infraestrutura conectiva permitindo a interoperabilidade entre a rede privada Kinexys e a blockchain pública da Ondo. Esta configuração permitiu a execução de uma transação de Entrega versus Pagamento (DvP), um mecanismo de liquidação que garante que a transferência de ativos e os pagamentos correspondentes ocorram simultaneamente, mitigando o risco de contraparte.
De acordo com o anúncio da empresa, o teste alcançou um acordo seguro e atómico entre os títulos do Tesouro dos EUA tokenizados, representados pelos tokens OUSG da Ondo, e contas de depósito baseadas em blockchain de nível institucional dentro da Kinexys.
Abordando Ineficiências de Longa Data na Indústria
A transação chega em um momento de crescente interesse em ativos do mundo real tokenizados (RWAs), à medida que bancos e gestores de ativos buscam modernizar os sistemas de liquidação financeira. O JPMorgan observou que a indústria financeira sofreu uma perda estimada de $914 bilhões na última década devido a falhas de pagamento e liquidação. Essas ineficiências, afirmou a empresa, são frequentemente agravadas em transações transfronteiriças por complexidades regulatórias, geográficas e relacionadas a moedas.
O cofundador da Chainlink, Sergey Nazarov, descreveu a mudança como um momento crucial para o setor financeiro, afirmando,
"Está a tornar-se cada vez mais claro para as instituições do mundo que têm um grande mercado endereçado na comunidade de cadeias públicas e que precisam de um conjunto fiável de padrões técnicos e capacidades de conexão entre cadeias para transacionar com sucesso neste novo mundo."
Um Movimento Estratégico em Meio a Mudanças na Política Cripto
Enquanto o desenvolvimento coincide com a evolução das regulamentações de criptomoedas nos EUA, notavelmente as propostas de políticas pró-criptomoeda introduzidas pelo ex-presidente Donald Trump após a postura mais rígida da administração Biden, o JPMorgan enfatizou que a iniciativa está a ser desenvolvida há anos e não está relacionada com o clima político atual.
O banco tem mantido há muito uma abordagem cautelosa em relação ao envolvimento com blockchains públicos, com experimentos anteriores, como um teste em 2024 com a Siemens, limitados a redes privadas. No entanto, esta última transação sinaliza uma disposição mais ampla por parte de grandes instituições financeiras para explorar a infraestrutura de blockchain público em busca de mecanismos de liquidação mais eficientes, resilientes e escaláveis.
Aviso: Este artigo é fornecido apenas para fins informativos. Não é oferecido nem destinado a ser utilizado como aconselhamento jurídico, fiscal, de investimento, financeiro ou de outro tipo.
Ver original
O conteúdo é apenas para referência, não uma solicitação ou oferta. Nenhum aconselhamento fiscal, de investimento ou jurídico é fornecido. Consulte a isenção de responsabilidade para obter mais informações sobre riscos.
JPMorgan Faz Estreia na Blockchain Pública Com Liquidação de Treasuries Tokenizados
O JPMorgan Chase realizou a sua primeira transação numa blockchain pública, marcando um marco nos seus esforços contínuos para integrar as finanças tradicionais com a infraestrutura de ativos digitais.
JPMorgan Chase realiza transação histórica
A transação de testnet histórica, realizada no início de maio, envolveu a liquidação de títulos tokenizados do Tesouro dos EUA em redes de blockchain tanto privadas quanto públicas. Esta é a interação mais direta do banco de investimento com a infraestrutura de blockchain pública até agora, após anos de desenvolvimento centrado em sistemas privados e autorizados.
A transação foi executada pela Kinexys, a divisão de blockchain do JPMorgan. Envolveu a movimentação de fundos entre duas contas na blockchain privada do JPMorgan, Kinexys Digital Payments, para liquidar a compra de tesourarias tokenizadas listadas numa blockchain pública gerida pela Ondo Finance.
Liquidação Cross-Chain Usando Chainlink
Para facilitar o processo, o JPMorgan empregou o Protocolo de Interoperabilidade entre Cadeias da Chainlink (CCIP), que serviu como a infraestrutura conectiva permitindo a interoperabilidade entre a rede privada Kinexys e a blockchain pública da Ondo. Esta configuração permitiu a execução de uma transação de Entrega versus Pagamento (DvP), um mecanismo de liquidação que garante que a transferência de ativos e os pagamentos correspondentes ocorram simultaneamente, mitigando o risco de contraparte.
De acordo com o anúncio da empresa, o teste alcançou um acordo seguro e atómico entre os títulos do Tesouro dos EUA tokenizados, representados pelos tokens OUSG da Ondo, e contas de depósito baseadas em blockchain de nível institucional dentro da Kinexys.
Abordando Ineficiências de Longa Data na Indústria
A transação chega em um momento de crescente interesse em ativos do mundo real tokenizados (RWAs), à medida que bancos e gestores de ativos buscam modernizar os sistemas de liquidação financeira. O JPMorgan observou que a indústria financeira sofreu uma perda estimada de $914 bilhões na última década devido a falhas de pagamento e liquidação. Essas ineficiências, afirmou a empresa, são frequentemente agravadas em transações transfronteiriças por complexidades regulatórias, geográficas e relacionadas a moedas.
O cofundador da Chainlink, Sergey Nazarov, descreveu a mudança como um momento crucial para o setor financeiro, afirmando,
"Está a tornar-se cada vez mais claro para as instituições do mundo que têm um grande mercado endereçado na comunidade de cadeias públicas e que precisam de um conjunto fiável de padrões técnicos e capacidades de conexão entre cadeias para transacionar com sucesso neste novo mundo."
Um Movimento Estratégico em Meio a Mudanças na Política Cripto
Enquanto o desenvolvimento coincide com a evolução das regulamentações de criptomoedas nos EUA, notavelmente as propostas de políticas pró-criptomoeda introduzidas pelo ex-presidente Donald Trump após a postura mais rígida da administração Biden, o JPMorgan enfatizou que a iniciativa está a ser desenvolvida há anos e não está relacionada com o clima político atual.
O banco tem mantido há muito uma abordagem cautelosa em relação ao envolvimento com blockchains públicos, com experimentos anteriores, como um teste em 2024 com a Siemens, limitados a redes privadas. No entanto, esta última transação sinaliza uma disposição mais ampla por parte de grandes instituições financeiras para explorar a infraestrutura de blockchain público em busca de mecanismos de liquidação mais eficientes, resilientes e escaláveis.
Aviso: Este artigo é fornecido apenas para fins informativos. Não é oferecido nem destinado a ser utilizado como aconselhamento jurídico, fiscal, de investimento, financeiro ou de outro tipo.