Analyse des cycles du marché des cryptomonnaies : quand le bull run se termine-t-il ?
Le marché des cryptomonnaies est actuellement en phase de croissance active, le prix du Bitcoin entraînant une hausse générale du marché. Cependant, la question que se posent généralement les investisseurs est : comment déterminer le moment de la fin du bull run et quand réaliser des bénéfices ? En analysant les cycles du marché et les niveaux de flux de capitaux, nous pourrions trouver une réponse.
Dans le domaine financier, les phénomènes cycliques existent également sur le marché des cryptomonnaies. Ces cycles reflètent les variations de liquidité entre différents types d'actifs, ainsi que l'évolution du comportement des investisseurs dans le temps.
Les quatre étapes du cycle de bull run des cryptomonnaies
Première étape : flux de fiat vers le bitcoin
Chaque cycle de bull run commence généralement par de nouveaux fonds entrant dans le marché des cryptomonnaies via le bitcoin. Les investisseurs institutionnels, les fonds spéculatifs et les investisseurs particuliers prudents considèrent souvent le bitcoin comme le moyen le plus sûr et fiable d'entrer dans le domaine du chiffrement. En tant qu'actif de chiffrement le plus reconnu et le plus liquide, le bitcoin devient le choix privilégié des débutants et des grandes fonds, propulsant son prix à la hausse et définissant la tendance pour l'ensemble du marché.
Deuxième phase : les fonds se dirigent vers les grandes altcoins
Avec le renforcement du marché du Bitcoin, les investisseurs commencent à se tourner vers des altcoins majeurs comme ETH et SOL, à la recherche de rendements plus élevés. La domination du marché du Bitcoin diminue, marquant le début d'une saison complète des altcoins. Par exemple, pendant le bull run de 2021, après que le Bitcoin a atteint son pic en mars, la capitalisation totale des altcoins a de nouveau augmenté de 95% au cours des deux mois suivants.
Troisième étape : les projets à capitalisation moyenne et populaires sont sous les projecteurs
Lorsque la confiance et l'enthousiasme du marché sont en hausse, l'attention des investisseurs se tourne vers des projets de plus petite taille mais jugés prometteurs. Les spéculateurs espèrent obtenir des rendements de 10 fois voire 100 fois sur des projets de taille moyenne. La volatilité du marché s'intensifie, et la cupidité ainsi que le sentiment de suivre la tendance se répandent. Bien que certaines monnaies aient réalisé d'énormes bénéfices, de nombreux projets ne sont que de courtes apparitions.
Quatrième étape : montée des mèmes de monnaie
Lorsque la raison cède la place à la ferveur, les monnaies mèmes comme DOGE et SHIB deviennent le centre d'attention du marché. Ces types de jetons manquent de soutien substantiel, et leur prix est entièrement déterminé par l'émotion, l'effet des célébrités et la popularité sur les réseaux sociaux. L'augmentation de l'activité des monnaies mèmes prédit souvent que l'engouement du marché atteint son apogée, suggérant une montée des risques sur le marché des cryptomonnaies.
Les données historiques montrent que le pic de la capitalisation des cryptomonnaies de type mème marque généralement le début d'une baisse de l'ensemble du marché des cryptomonnaies. En octobre 2021, la capitalisation totale des cryptomonnaies de type mème a commencé à diminuer, et début novembre, le bitcoin a atteint son dernier sommet avant de redescendre.
Pourquoi les memecoins annoncent-ils la fin imminente du bull run ?
Les pièces de meme représentent la dernière phase du bull run des cryptomonnaies, reflétant un changement d'idéologie d'investissement de la rationalité à l'enthousiasme. À ce stade, l'analyse fondamentale cède la place à la pure émotion (principalement la cupidité). Ces jetons de meme, qui ont presque aucune utilité réelle, dominent le volume des transactions uniquement grâce à leur popularité sur les réseaux sociaux ou au soutien de la communauté.
Ce modèle se répète à chaque grande hausse. L'année 2017 a été une frénésie de nombreux projets ICO de faible qualité ; au second semestre 2021, le SHIB a explosé de 1200 % en peu de temps avant de commencer à reculer fin octobre, fournissant un avertissement pour la chute du bitcoin deux semaines plus tard.
Chaque nouvelle vague de chiffrement s'accompagne d'une participation excessive des investisseurs de détail et d'une chute brutale de la domination du bitcoin, entraînant finalement l'effondrement global du marché. Les pièces à mèmes attirent la dernière vague d'investisseurs inexpérimentés en quête de richesse rapide, ce qui signifie généralement que le marché est déjà en surchauffe.
Analyse de l'état actuel du marché
D'après la capitalisation totale des cryptomonnaies, on observe actuellement une formation en tasse avec anse et une formation en tête-épaules, ces deux configurations étant des signaux haussiers, ce qui laisse présager un potentiel de croissance d'environ 15 % sur le marché. La situation des altcoins (hors Bitcoin) est similaire, après avoir franchi la formation en tasse avec anse, un potentiel de hausse de 37 % pourrait encore être envisageable.
La capitalisation boursière des pièces de monnaie meme présente un cycle d'ajustement et de croissance tous les quatre ans. Chaque cycle d'ajustement dépasse les 80%, suivi d'une croissance de plusieurs milliers de fois. Actuellement, la capitalisation boursière des pièces de monnaie meme sort de la phase d'ajustement et pourrait continuer à croître jusqu'à environ 1 trillion de dollars, s'approchant de la limite du cycle d'euphorie, ce qui pourrait être un moment approprié pour réaliser des bénéfices.
Cependant, les protagonistes de cette nouvelle phase de bull run pourraient ne plus être les meme coins. La tokenisation des actifs du monde réel (RWA) pourrait devenir le nouveau récit à la mode. Plusieurs plateformes de trading renommées et institutions d'investissement se positionnent dans des domaines tels que les actions tokenisées et le capital-investissement, montrant que les RWA pourraient avoir le potentiel de mener le prochain cycle de frénésie.
D'un point de vue technique, la capitalisation boursière totale des RWA a connu un repli de 86 % avant d'augmenter de 4500 %. Actuellement, la baisse a atteint 93 %, et le prix est en train de franchir cette étape, montrant un potentiel de hausse de 300 % supplémentaire pour atteindre une capitalisation boursière de 1 trillion de dollars. Si les mèmes de pièces ont défini le sommet du cycle précédent, alors les RWA pourraient devenir le signal de fin de ce cycle.
Conclusion
Le marché des cryptomonnaies présente des variations cycliques, ces cycles dépendant en grande partie des flux de capitaux des projets à grande capitalisation vers ceux à petite capitalisation. Bien qu'il soit impossible de prédire avec précision les sommets et les creux, comprendre la structure des cycles de bull run aide à saisir les meilleurs moments d'entrée et de sortie. Les investisseurs doivent surveiller de près les flux de capitaux, identifier les tendances du marché et les signes d'euphorie, et toujours maintenir une stratégie de profit claire.
Cette page peut inclure du contenu de tiers fourni à des fins d'information uniquement. Gate ne garantit ni l'exactitude ni la validité de ces contenus, n’endosse pas les opinions exprimées, et ne fournit aucun conseil financier ou professionnel à travers ces informations. Voir la section Avertissement pour plus de détails.
8 J'aime
Récompense
8
7
Partager
Commentaire
0/400
OnchainHolmes
· Il y a 19h
buy the dip jusqu'à avoir une hernie discale !
Voir l'originalRépondre0
OnlyOnMainnet
· Il y a 19h
Les pigeons ne méritent pas de parler d'analyse de cycle.
Voir l'originalRépondre0
WhaleStalker
· Il y a 19h
Ancien pigeons, ne soyez pas pressé de vendre.
Voir l'originalRépondre0
WalletAnxietyPatient
· Il y a 19h
Encore en train de parler des sommets et des creux ? Les investisseurs détaillants ne sont que des pigeons.
Voir l'originalRépondre0
CompoundPersonality
· Il y a 19h
Le marché en fluctuation n'est pas si mal. Soyez patient.
Analyse des cycles du marché des cryptomonnaies : de Bitcoin aux flux chauds vers RWA
Analyse des cycles du marché des cryptomonnaies : quand le bull run se termine-t-il ?
Le marché des cryptomonnaies est actuellement en phase de croissance active, le prix du Bitcoin entraînant une hausse générale du marché. Cependant, la question que se posent généralement les investisseurs est : comment déterminer le moment de la fin du bull run et quand réaliser des bénéfices ? En analysant les cycles du marché et les niveaux de flux de capitaux, nous pourrions trouver une réponse.
Dans le domaine financier, les phénomènes cycliques existent également sur le marché des cryptomonnaies. Ces cycles reflètent les variations de liquidité entre différents types d'actifs, ainsi que l'évolution du comportement des investisseurs dans le temps.
Les quatre étapes du cycle de bull run des cryptomonnaies
Première étape : flux de fiat vers le bitcoin
Chaque cycle de bull run commence généralement par de nouveaux fonds entrant dans le marché des cryptomonnaies via le bitcoin. Les investisseurs institutionnels, les fonds spéculatifs et les investisseurs particuliers prudents considèrent souvent le bitcoin comme le moyen le plus sûr et fiable d'entrer dans le domaine du chiffrement. En tant qu'actif de chiffrement le plus reconnu et le plus liquide, le bitcoin devient le choix privilégié des débutants et des grandes fonds, propulsant son prix à la hausse et définissant la tendance pour l'ensemble du marché.
Deuxième phase : les fonds se dirigent vers les grandes altcoins
Avec le renforcement du marché du Bitcoin, les investisseurs commencent à se tourner vers des altcoins majeurs comme ETH et SOL, à la recherche de rendements plus élevés. La domination du marché du Bitcoin diminue, marquant le début d'une saison complète des altcoins. Par exemple, pendant le bull run de 2021, après que le Bitcoin a atteint son pic en mars, la capitalisation totale des altcoins a de nouveau augmenté de 95% au cours des deux mois suivants.
Troisième étape : les projets à capitalisation moyenne et populaires sont sous les projecteurs
Lorsque la confiance et l'enthousiasme du marché sont en hausse, l'attention des investisseurs se tourne vers des projets de plus petite taille mais jugés prometteurs. Les spéculateurs espèrent obtenir des rendements de 10 fois voire 100 fois sur des projets de taille moyenne. La volatilité du marché s'intensifie, et la cupidité ainsi que le sentiment de suivre la tendance se répandent. Bien que certaines monnaies aient réalisé d'énormes bénéfices, de nombreux projets ne sont que de courtes apparitions.
Quatrième étape : montée des mèmes de monnaie
Lorsque la raison cède la place à la ferveur, les monnaies mèmes comme DOGE et SHIB deviennent le centre d'attention du marché. Ces types de jetons manquent de soutien substantiel, et leur prix est entièrement déterminé par l'émotion, l'effet des célébrités et la popularité sur les réseaux sociaux. L'augmentation de l'activité des monnaies mèmes prédit souvent que l'engouement du marché atteint son apogée, suggérant une montée des risques sur le marché des cryptomonnaies.
Les données historiques montrent que le pic de la capitalisation des cryptomonnaies de type mème marque généralement le début d'une baisse de l'ensemble du marché des cryptomonnaies. En octobre 2021, la capitalisation totale des cryptomonnaies de type mème a commencé à diminuer, et début novembre, le bitcoin a atteint son dernier sommet avant de redescendre.
Pourquoi les memecoins annoncent-ils la fin imminente du bull run ?
Les pièces de meme représentent la dernière phase du bull run des cryptomonnaies, reflétant un changement d'idéologie d'investissement de la rationalité à l'enthousiasme. À ce stade, l'analyse fondamentale cède la place à la pure émotion (principalement la cupidité). Ces jetons de meme, qui ont presque aucune utilité réelle, dominent le volume des transactions uniquement grâce à leur popularité sur les réseaux sociaux ou au soutien de la communauté.
Ce modèle se répète à chaque grande hausse. L'année 2017 a été une frénésie de nombreux projets ICO de faible qualité ; au second semestre 2021, le SHIB a explosé de 1200 % en peu de temps avant de commencer à reculer fin octobre, fournissant un avertissement pour la chute du bitcoin deux semaines plus tard.
Chaque nouvelle vague de chiffrement s'accompagne d'une participation excessive des investisseurs de détail et d'une chute brutale de la domination du bitcoin, entraînant finalement l'effondrement global du marché. Les pièces à mèmes attirent la dernière vague d'investisseurs inexpérimentés en quête de richesse rapide, ce qui signifie généralement que le marché est déjà en surchauffe.
Analyse de l'état actuel du marché
D'après la capitalisation totale des cryptomonnaies, on observe actuellement une formation en tasse avec anse et une formation en tête-épaules, ces deux configurations étant des signaux haussiers, ce qui laisse présager un potentiel de croissance d'environ 15 % sur le marché. La situation des altcoins (hors Bitcoin) est similaire, après avoir franchi la formation en tasse avec anse, un potentiel de hausse de 37 % pourrait encore être envisageable.
La capitalisation boursière des pièces de monnaie meme présente un cycle d'ajustement et de croissance tous les quatre ans. Chaque cycle d'ajustement dépasse les 80%, suivi d'une croissance de plusieurs milliers de fois. Actuellement, la capitalisation boursière des pièces de monnaie meme sort de la phase d'ajustement et pourrait continuer à croître jusqu'à environ 1 trillion de dollars, s'approchant de la limite du cycle d'euphorie, ce qui pourrait être un moment approprié pour réaliser des bénéfices.
Cependant, les protagonistes de cette nouvelle phase de bull run pourraient ne plus être les meme coins. La tokenisation des actifs du monde réel (RWA) pourrait devenir le nouveau récit à la mode. Plusieurs plateformes de trading renommées et institutions d'investissement se positionnent dans des domaines tels que les actions tokenisées et le capital-investissement, montrant que les RWA pourraient avoir le potentiel de mener le prochain cycle de frénésie.
D'un point de vue technique, la capitalisation boursière totale des RWA a connu un repli de 86 % avant d'augmenter de 4500 %. Actuellement, la baisse a atteint 93 %, et le prix est en train de franchir cette étape, montrant un potentiel de hausse de 300 % supplémentaire pour atteindre une capitalisation boursière de 1 trillion de dollars. Si les mèmes de pièces ont défini le sommet du cycle précédent, alors les RWA pourraient devenir le signal de fin de ce cycle.
Conclusion
Le marché des cryptomonnaies présente des variations cycliques, ces cycles dépendant en grande partie des flux de capitaux des projets à grande capitalisation vers ceux à petite capitalisation. Bien qu'il soit impossible de prédire avec précision les sommets et les creux, comprendre la structure des cycles de bull run aide à saisir les meilleurs moments d'entrée et de sortie. Les investisseurs doivent surveiller de près les flux de capitaux, identifier les tendances du marché et les signes d'euphorie, et toujours maintenir une stratégie de profit claire.