chiffrement de paiement : la pierre angulaire du nouveau système de paiement financier parallèle de nouvelle génération

Avec le développement de la technologie blockchain, un nouvel écosystème de paiement parallèle au système financier traditionnel est en train de se construire progressivement. En 2024, le volume des transactions en stablecoins a atteint 56,2 trillions de dollars, soit l'équivalent du volume annuel des transactions de Mastercard. L'adoption à grande échelle des paiements en chiffrement est devenue un fait indiscutable, l'acquisition par Stripe du fournisseur de services de stablecoins Bridge étant un exemple typique.

Les canaux de paiement chiffrés deviennent le cœur de l'innovation financière, stimulant la croissance économique mondiale. Ils fournissent l'infrastructure pour un système financier parallèle, avec une vitesse de règlement plus rapide, des frais réduits et la capacité d'opérer sans couture à l'international. Cet article analysera en profondeur, du point de vue des paiements traditionnels, comment les canaux de paiement chiffrés basés sur la blockchain apportent de l'utilité aux paiements traditionnels, et explorera leurs scénarios d'application réels et les tendances de développement futures.

I. Les canaux de paiement existants

1.1 Réseau d'organisation de cartes

Le système de paiement par carte de crédit implique quatre principaux participants : le commerçant, le titulaire de la carte, la banque émettrice et la banque acquéreuse. La banque émettrice fournit des cartes de crédit ou de débit aux clients et autorise les transactions, tandis que l'institution acquéreuse collecte les paiements au nom du commerçant et s'assure que les fonds sont disponibles. Le réseau des organisations de cartes connecte l'institution acquéreuse à la banque émettrice, fournissant des fonctions de compensation et établissant des règles.

Les réseaux d'organisation de cartes se divisent en deux types : "ouvert" et "fermé". Les réseaux ouverts comme Visa et Mastercard impliquent plusieurs parties, tandis que les réseaux fermés comme American Express sont gérés par une seule entreprise tout au long du processus. L'économie des paiements est complexe, incluant des frais à plusieurs niveaux tels que les frais d'échange, les frais de regroupement de cartes et les frais de règlement.

1.2 Système de règlement automatique ( ACH )

ACH est l'un des plus grands réseaux de paiement aux États-Unis, largement utilisé pour le versement des salaires, le paiement des factures et les transactions B2B. Il implique plusieurs parties prenantes, y compris le donneur d'ordre, l'ODFI, le RDFI et l'opérateur ACH. Le système ACH utilise le traitement par lots plutôt que les transferts en temps réel, ce qui présente certaines limitations.

1.3 virement

Le virement est au cœur du traitement des paiements de haute valeur, les principaux systèmes aux États-Unis étant Fedwire et CHIPS. Ils utilisent un système de règlement brut en temps réel, chaque transaction étant réglée individuellement. SWIFT, en tant que réseau d'information entre institutions financières mondiales, coordonne les transactions de paiement transfrontalières.

Deuxièmement, cas d'utilisation réels

Le chiffrement des paiements est le plus efficace dans les scénarios suivants :

• Zones où l'utilisation traditionnelle du dollar est limitée mais où la demande est forte.
• Scénarios de paiement transfrontalier
• Temps pressant ou préférence pour des paiements élevés
• La situation d'efficacité faible du réseau bancaire d'agent

2.1 Acquéreur marchand

L'acceptation des paiements par les commerçants se divise en deux méthodes : l'intégration frontale et l'intégration arrière. La méthode frontale permet aux commerçants d'accepter directement les paiements en chiffrement, tandis que la méthode arrière peut offrir des règlements et des acquisitions de fonds plus rapides.

2.2 carte de débit

Lier directement une carte de débit à un portefeuille de contrat intelligent non géré crée un puissant pont entre la blockchain et le monde réel, favorisant l'adoption par différents groupes d'utilisateurs.

2.3 transfert

Le chiffrement des paiements offre une méthode plus rapide et moins coûteuse pour les transferts d'argent à l'étranger, particulièrement adaptée aux principaux corridors de transfert d'argent comme des États-Unis vers l'Amérique latine, l'Inde et les Philippines.

2.4 paiements B2B

Les paiements B2B transfrontaliers sont l'une des applications les plus prometteuses du chiffrement, permettant d'améliorer considérablement l'efficacité et de réduire les coûts. Les principaux cas d'utilisation incluent :

• Paiement du fournisseur XB
• XB comptes clients
• Opérations financières
• Paiements d'aide extérieure

2.5 bulletin de salaire

Le chiffrement des paiements est particulièrement adapté aux freelances et aux entrepreneurs, surtout dans les marchés émergents. Il permet de faire entrer plus de fonds dans la poche du receveur tout en offrant des avantages économiques aux entreprises émettrices.

2.6 Acceptation des devises pour les dépôts et retraits

L'acceptation des devises pour les dépôts et retraits est l'un des maillons les plus cruciaux du processus de paiement. Cela inclut généralement l'obtention de licences, l'assurance de partenaires bancaires locaux et la connexion avec des teneurs de marché ou des comptoirs OTC. Les canaux P2P sont particulièrement efficaces sur certains marchés.

Trois, licence de régulation de conformité

Obtenir une autorisation réglementaire est une étape nécessaire pour élargir l'application des paiements par chiffrement. Les start-ups peuvent choisir de collaborer avec des entités déjà autorisées ou d'obtenir une licence de manière indépendante. Réaliser une couverture mondiale des licences est extrêmement difficile et nécessite un investissement important en temps et en fonds.

Quatre, défis

Le chiffrement des paiements fait face à de nombreux défis :

• La question de savoir ce qui est venu en premier, de l'œuf ou de la poule.
• Le taux d'échec élevé des échanges de devises, les obstacles à l'expérience utilisateur, les coûts élevés et l'incohérence de la qualité.
• Problèmes de confidentialité
• Difficultés à établir des relations bancaires
• Le niveau de conformité n'a pas encore atteint les normes des entreprises de paiement traditionnelles.

Cinq, perspectives d'avenir

Au cours des 5 prochaines années, le secteur des paiements en chiffrement pourrait connaître les développements suivants :

1. Le montant des paiements annuels atteint 200 à 500 milliards de dollars.
2. Plus de 30 nouvelles banques ont été lancées de manière native sur des canaux de paiement en chiffrement.
3. Les entreprises de technologie financière rivalisent pour rester pertinentes, des dizaines d'entreprises natives du chiffrement ont été acquises.
4. 3 réseaux de chiffrement spécialement conçus pour les paiements apparaissent
5. 80 % des commerçants en ligne acceptent le chiffrement comme mode de paiement.
6. Le réseau des organisations de cartes s'étend à environ 240 pays et régions
7. La majeure partie du volume des 15 principaux canaux de remittance est réalisée par le biais du chiffrement.
8. Les primitives de confidentialité sur la chaîne sont adoptées
9. 10 % des dépenses d'aide externe sont envoyées par des canaux de chiffrement.
10. Chaque pays a 2 à 3 principaux fournisseurs d'acceptation de monnaie pour les dépôts et retraits.
11. Plus de 10 millions de travailleurs à distance reçoivent leur rémunération par chiffrement.
12. 99% des agents commerciaux AI se déroulent sur la chaîne
13. 25 banques partenaires américaines de renom soutiennent les entreprises de chiffrement.
14. Les institutions financières tentent d'émettre leur propre chiffrement stable.
15. Intégration des fonctionnalités de paiement par chiffrement sur les grandes plateformes de messagerie
16. Les sociétés de prêts et de crédit commencent à utiliser des canaux de paiement par chiffrement
17. Les stablecoins non dollar commencent à être tokenisés à grande échelle
18. Les CBDC sont encore en phase expérimentale

VI. Conclusion

Les canaux de paiement par chiffrement deviennent la pierre angulaire de la nouvelle génération de systèmes de paiement financiers parallèles. Ils offrent des règlements plus rapides, des frais réduits et la capacité d'opérations sans couture à l'échelle internationale. Au cours de la prochaine décennie, les canaux de chiffrement deviendront le cœur de l'innovation financière, stimulant la croissance économique mondiale.