Informe de análisis de la industria de cadenas públicas de noviembre de 2024

En noviembre de 2024, la industria de blockchain experimenta un fuerte mercado alcista. El precio de Bitcoin sigue alcanzando nuevos máximos, a punto de superar la importante barrera de los 100,000 dólares, y su capitalización de mercado supera a activos tradicionales principales como la plata. Al mismo tiempo, Ethereum también logra una notable recuperación, y las altcoins en general tienen un fuerte rebote. Mientras Bitcoin Layer 2 mantiene un crecimiento robusto, Ethereum Layer 2 enfrenta una intensa competencia, y su crecimiento es relativamente moderado.

Visión general del mercado

En noviembre, el mercado de criptomonedas alcanzó un nuevo máximo histórico, con Bitcoin subiendo de 69,386 dólares a 96,427 dólares, un aumento del 39.0%. Ethereum le siguió de cerca, subiendo de 2,511 dólares a 3,711 dólares, un aumento del 47.8%. El rendimiento excepcional de Bitcoin hizo que su capitalización de mercado superara a la de la plata y Saudi Aramco, manteniéndose en el séptimo lugar entre los activos globales tras acercarse a la marca de 100,000 dólares el 23 de noviembre.

Los resultados de las elecciones en Estados Unidos se han convertido en un catalizador para el crecimiento del mercado de criptomonedas, y podrían tener un impacto en la legislación y regulación de las criptomonedas. El mercado ha respondido positivamente, especialmente reflejado en el rendimiento de sectores populares como los memecoins, los proyectos de inteligencia artificial descentralizada (deAI) y la ciencia descentralizada (DeSci).

Los mercados financieros más amplios también han mostrado un fuerte rendimiento. El sector financiero lideró el mercado de valores en EE. UU. bajo las expectativas de reforma fiscal y relajación de regulaciones. Sin embargo, los mercados internacionales experimentaron cierta volatilidad, y el yuan se vio presionado por la preocupación de que EE. UU. pudiera aumentar los aranceles, mientras que el precio del oro cayó con la disminución de la incertidumbre relacionada con las elecciones.

Capa 1

En noviembre de 2024, la capitalización total del mercado de blockchain se disparó un 41.1% hasta los 2.8 billones de dólares. Aunque Bitcoin mantiene una posición dominante con una cuota del 68.1%, ha disminuido en comparación con el 70.1% de octubre, ya que las altcoins también tuvieron un rendimiento fuerte este mes. Ethereum invirtió la tendencia a la baja, alcanzando una cuota de mercado del 15.9% (un aumento absoluto del 0.6%), mientras que Solana superó a la cadena BNB, alcanzando una cuota del 4.0%.

En el contexto del continuo establecimiento de récords de precios de Bitcoin, las altcoins han mostrado un rendimiento excepcional. Stellar (XLM) lidera con un aumento del 466.8%, seguido de Hedera (HBAR) con un aumento del 269.7%, Cardano (ADA) con un aumento del 201.5% y Polkadot (DOT) con un aumento del 130.7%. Entre ellos, el aumento de Stellar refleja significativamente el creciente interés del mercado en su infraestructura de remesas transfronterizas y capacidades de CBDC, que podrían verse influenciadas por las expectativas de una mayor claridad regulatoria tras las elecciones en EE. UU.

El TVL en el ámbito DeFi creció un 43,0% en noviembre, alcanzando los 90.8 mil millones de dólares. Ethereum lideró el crecimiento con un aumento del 61,6%, mientras que Tron y Solana ocuparon el segundo y tercer lugar, respectivamente. Aunque la mayoría de las cadenas en el ranking de TVL de los 15 principales mostraron crecimiento, Polygon cayó un 5,9% debido a la salida de fondos tras las elecciones presidenciales en EE. UU. La tendencia a la baja de TON desde octubre continúa, debido a la disminución del impulso en actividades de juegos y memes.

El stack tecnológico Move en blockchain mantiene un fuerte impulso de desarrollo. Sui ha alcanzado nuevos máximos en precio de token y capitalización de mercado, mientras que ha establecido colaboraciones estratégicas con instituciones financieras de renombre. Aptos está impulsando el crecimiento de actividades en cadena a través de su plataforma de lanzamiento de Meme. Movement está a punto de lanzar su red principal, y los datos de su red de pruebas son muy impresionantes: ya hay más de 6.6 millones de cuentas y 153 millones de transacciones.

Las stablecoins siguen siendo uno de los segmentos en el centro del escenario. USDS, como la primera stablecoin nativa de DeFi importante, se lanzó en Solana, y se informa que Ripple está a punto de obtener la aprobación para RLUSD. A medida que la influencia de las stablecoins sigue creciendo, la industria está atenta a si algunas empresas emitirán su propia blockchain.

Bitcoin Layer 2 y cadenas laterales

En noviembre de 2024, el Layer 2 de Bitcoin y las cadenas laterales experimentaron un crecimiento significativo, con un TVL total que alcanzó los 2.4 mil millones de dólares, un aumento del 34.6% en comparación con octubre. La competencia entre las principales plataformas por la liquidez de Bitcoin se intensifica.

Core ha reforzado su posición de liderazgo en el mercado, con un crecimiento del TVL del 55.7% hasta 890 millones de dólares, ampliando su participación de mercado al 37.4%. Este crecimiento se debe a la actualización de Fusion en noviembre, que introdujo el doble staking y el staking de Bitcoin líquido (LstBTC), permitiendo a los usuarios obtener mayores rendimientos mientras mantienen su liquidez.

Bitlayer mantiene la segunda posición con 580 millones de dólares en TVL, pero su cuota de mercado ha caído al 24.4%. BSquared sigue creciendo, aumentando un 53.1% mensual hasta alcanzar 260 millones de dólares en TVL, saltando a la tercera posición, mientras que Rootstock ocupa el cuarto lugar con 240 millones de dólares en TVL.

En el nivel del proyecto BTCfi, Pell Network se convierte en el líder con un TVL de 400 millones de dólares, seguido de Avalon Finance (Bitlayer y Core) y DeSyn (Bitlayer) que muestran un fuerte rendimiento en múltiples cadenas, cada uno con más de 200 millones de dólares en TVL.

Ethereum Capa 2

En noviembre de 2024, el TVL total de las soluciones Layer 2 de Ethereum (parte de puentes estándar) alcanzó los 27,500 millones de dólares, un aumento del 2.0% en comparación con octubre, continuando por detrás de la tasa de crecimiento de las soluciones de escalado de Bitcoin.

Arbitrum One mantiene su liderazgo, con un TVL de 11,3 mil millones de dólares y una cuota de mercado del 41,0%, mientras que Base supera a Optimism y ocupa la segunda posición, con un TVL de 5,1 mil millones de dólares y una cuota del 18,6%, gracias al aumento de actividad generado por la plataforma de despliegue de memes sociales basada en Farcaster y la plataforma de creación y despliegue de agentes de IA. Al mismo tiempo, la cuota de mercado de Optimism ha caído al 17,3%.

El TVL de Starknet creció un 5.1%, superando a Blast y posicionándose en cuarto lugar, mientras que Blast continuó en descenso, cayendo un 14.5%. El crecimiento de Starknet se debe al staking de STRK que comenzó el 26 de noviembre y a la promesa del CEO de mejorar significativamente el rendimiento en el próximo trimestre. Al mismo tiempo, World Chain tuvo un rendimiento excelente, con un crecimiento del TVL del 131.4% hasta los 570 millones de dólares.

En noviembre, la Fundación Ethereum fortaleció la transparencia financiera al publicar el informe de 2024, al mismo tiempo que esbozó sus valores fundamentales y estrategias de financiamiento. Vitalik Buterin enfatizó el desarrollo futuro de Ethereum, incluyendo la implementación de DAS para mejorar la escalabilidad de Layer 2, así como mejoras en la infraestructura para apoyar aplicaciones diversas, desde ENS hasta pagos para consumidores.

Cadena pública de juegos de blockchain

En noviembre, el número de juegos de blockchain activos creció un 4.6% hasta 1,696, con BNB Chain, Polygon y Ethereum manteniendo posiciones de liderazgo en la distribución de juegos, con cuotas del 20.9%, 15.4% y 13.4%, respectivamente.

Se ha producido un nuevo cambio en el patrón de participación de los usuarios, con opBNB, Ronin y Nebula (SKALE) liderando con 1.8 millones, 900,000 y 400,000 usuarios activos diarios (DAU) respectivamente. El DAU de OpBNB creció un 46.1%, gracias al impulso de nuevos juegos y a la migración de algunos juegos de la cadena BNB a opBNB. Al mismo tiempo, Ronin ha mostrado una fuerte recuperación, a través del lanzamiento de nuevos juegos y el crecimiento renovado de los juegos existentes.

Los juegos basados en Telegram han mostrado resultados mixtos. Aunque el ecosistema de TON enfrenta desafíos, con una disminución del DAU del 41.9% a 116,400, Sui ha crecido a contracorriente, con un aumento del DAU del 23.1% a 233,300, gracias principalmente al éxito de BIRDS y a indicadores de retención de usuarios significativos.

Situación de financiamiento

En noviembre de 2024, el sector de blockchain registró 12 eventos de financiamiento, con un monto total de 79.8 millones de dólares, una disminución del 23.3% en comparación con octubre, siendo esta la cifra mensual más baja desde agosto. En cinco de los eventos, no se divulgaron montos específicos de financiamiento.

Zero Gravity Labs (0G Labs) se ha convertido en el mayor receptor de financiación de este mes, anunciando que ha obtenido 40 millones de dólares en financiación de ronda semilla y un compromiso de compra de tokens de 250 millones de dólares. La empresa ha cambiado su posicionamiento de ser un proveedor de blockchain modular a posicionarse como una startup de IA criptográfica, desarrollando un sistema operativo de IA descentralizada (dAIOS) para construir aplicaciones de IA en la cadena.

Varios blockchains de Layer 1 han obtenido financiamiento este mes, incluyendo Cytonic, Pharos, Talus Network, EtraPay y Datalayer. Es notable que AvaCloud, un proveedor de servicios de blockchain administrado construido por Ava Labs, adquirió EtraPay, obteniendo un equipo compuesto por expertos en tecnología de privacidad de renombre y el innovador estándar de token criptográfico Encrypted ERC (eERC).

El ecosistema de Layer 2 continúa manteniendo la actividad de inversión, con seis proyectos que han obtenido una nueva ronda de financiamiento, incluyendo Bitfinity y Lnfi Network de Bitcoin Layer 2, Heurist y Corn de Ethereum Layer 2, así como otros proyectos de Layer 2 como Akave y AgentLayer.