بروتوكول سولف: استكشاف طبقة التجريد للتكديس وآلية السيولة في نظام BTCFi البيئي

تأسست بروتوكول سولف في عام 2020، بهدف تقليل العوائق في إنشاء واستخدام الأدوات المالية على السلسلة، مما يجلب تنوعًا في فئات الأصول وفرص العائدات إلى مجال التشفير. يركز المشروع على سك وتداول NFTs المتعلقة بشهادات الملكية المالية. في عام 2024، مع تطور مسار BTCFi، تحول بروتوكول سولف تركيزه نحو BTCFi، مما خلق أصول سولفBTC لعائدات البيتكوين على السلسلة، موفرًا فرصًا جديدة لحاملي البيتكوين، بينما يبني نظام BTCFi البيئي بكفاءة. مؤخرًا، أطلق بروتوكول سولف طبقة تجريد التكديس (SAL)، لتبسيط وتوحيد عملية تكديس البيتكوين عبر السلاسل، مجردًا تعقيدات سيناريوهات تكديس البيتكوين، مما يسهل على المستخدمين والمطورين التبني السريع.

معلومات المشروع الأساسية

• الموقع:
• تويتر: @SolvProtocol, عدد المتابعين 272000
• تاريخ الإطلاق: يونيو 2021، الإطلاق على الشبكة الرئيسية، لم يتم إصدار الرموز

فريق المشروع

• رايان تشاو: مؤسس مشارك، تخرج من جامعة بكين للغات الأجنبية، كان مؤسس مشارك لشركة بكين يوزان تكنولوجي
• Will Wang: المؤسس المشارك، مبتكر معيار الرموز شبه المتجانسة ERC-3525، لديه 20 عامًا من الخبرة في مجال تكنولوجيا المعلومات المالية
• مينغ يان: المؤسس المشارك، شغل منصب نائب رئيس CSDN، ناشط في كول في صناعة التشفير

حالة التمويل

جمعت بروتوكول سولف حوالي 29 مليون دولار أمريكي في ثلاث جولات تمويل.

• جولة الملائكة: 600 مليون دولار أمريكي، قادت الاستثمارات Laser Digital و UOB Venture وغيرها.
• جولة البذور: 12 مليون دولار، استثمارات من Binance Labs وBlockchain Capital وغيرها
• جولة استراتيجية: 11 مليون دولار، استثمرت Laser Digital و OKX Ventures وغيرها

قوة التطوير

منذ تأسيس بروتوكول سولف في عام 2020، واصل العمل بجد في خفض عتبة استخدام الأدوات المالية على السلسلة. يتمتع فريق المشروع الفني بقوة كبيرة، وتم الانتهاء من تطوير جميع نقاط التكنولوجيا الرئيسية في الوقت المحدد.

وضع التشغيل

تدعي بروتوكول Solv أنها ستقوم بإلغاء قفل إمكانيات أصول BTC بقيمة 1.3 تريليون دولار من خلال التكديس BTC. سيتحول تركيز المشروع في عام 2024 إلى BTCFi، حيث سيتم إطلاق أصول SolvBTC ذات العائد الكامل على السلسلة التي تطلق السيولة الناتجة عن تكديس BTC، وسيتم إطلاق طبقة التكديس المجرد SAL لبدء تجميع السيولة BTC.

بروتوكول سولف يبني منصة تكديس متكاملة، حيث يتم تقسيم عملية التكديس إلى أربعة أدوار رئيسية:

1. مُصدِر LST: إنشاء وتكديس رموز العائدات السيولة المرتبطة ببيتكوين
2. اتفاقية التكديس: إدارة البيتكوين المودع من قبل المستخدمين، وتوفير عائد آمن
3. التكديس: التحقق من شرعية وأمان معاملات التكديس
4. موزع العائدات: تأكد من توزيع عائدات التكديس بشكل شفاف وعادل على حاملي LST

من خلال دمج هذه الأدوار الأربعة، أنشأ بروتوكول سولف نظامًا بيئيًا كاملًا لتكديس BTC، مما يتيح التفاعل السلس بين شبكة BTC الرئيسية وسلاسل EVM المتوافقة، مما يبسط تنفيذ التكديس على مستوى المستخدم والمطور.

طبقة تجريد التكديس (SAL)

SAL هو هيكل معياري يهدف إلى تعزيز محاسبة BTC بشكل آمن وفعال. تشمل الوحدات الرئيسية فيه:

• مصفوفة معلمات التكديس (SPM): إعدادات ومعلمات موحدة مختلفة لتكديس BTC
• وحدة إنشاء LST: تبسيط إصدار توكنات التكديس عبر السلاسل.
• وحدة إنشاء المعاملات: توليد وبث معاملات التكديس BTC تلقائيًا
• عقد التحقق: التحقق من شرعية وأمان معاملات التكديس في الوقت الفعلي
• وحدة توزيع العائدات: تقوم بتعيين مكافآت التكديس بشكل صحيح لحاملي LST

SAL يدمج العديد من المشاركين في التكديس، ويقوم بتجريد العمليات المعقدة وتغليفها في وحدات موحدة، مما يبسط تنفيذ التكديس ويعزز اعتماد المزيد من التطبيقات اللامركزية. ولكن نظرًا لأن BTC نفسه لا يدعم التكديس، فإن التكديس من طرف ثالث قد يجلب مخاطر أمنية، ويحتاج SAL إلى الاستمرار في معالجة التحديات المتعلقة بالاستقرار التشغيلي والأمان.

مزايا مشروع BTCFi مقارنة بمشاريع أخرى

1. ضمان الأمان: دمج خدمات التحقق النشطة (AVS) لمراقبة شاملة لعمليات التكديس

2. تحسين العمليات: تبسيط عملية تكديس المستخدمين، وزيادة الكفاءة

3. منصة تجميع العائدات على السلسلة الكاملة: تعتمد على نموذج CeDeFi، تجمع بين CeFi و DeFi

4. المعايير الصناعية: دفع المعايير الصناعية القائمة على BTC

5. السيولة الموحدة: كمدخل موحد للسيولة في صناعة BTCFi

نموذج المشروع

نموذج العمل

يتكون نموذج الاقتصاد في بروتوكول Solv من دورين:

1. BTC والمكدسين LST: قم بتكديس BTC أو BTC المغلف على سلاسل متعددة للحصول على SolvBTC
2. مشاريع التعاون: إيداع BTC المكدس من قبل المستخدمين في بروتوكولات DeFi المختلفة للحصول على عوائد

مصدر دخل بروتوكول سولف: تحصيل نسبة معينة من عائدات المستخدمين

نموذج التوكن

لم تقم بروتوكول Solv بإصدار أي رموز أو خطط لإصدار رموز.

بيانات السلسلة

TVL

نما إجمالي القيمة المقفلة (TVL) لبروتوكول سولف بسرعة من يناير 2024 حتى الآن، حيث زاد من 1.153 مليار دولار إلى 1.783 مليار دولار، بزيادة قدرها 54.64%.

عدد المستخدمين

عدد مستخدمي SolvBTC ينمو بسرعة، من 185,799 في أغسطس إلى 397,324 حتى الآن، بزيادة قدرها 113.85٪.

دعم المشاريع

تدعم العديد من سلاسل الكتل العامة ومشاريع DeFi بروتوكول Solv، حيث يتم استخدام الأصول المغلفة SolvBTC و SolvBTC.BBN و SolvBTC.ENA و SolvBTC.CORE في عدة سلاسل ومشاريع DeFi.

مقارنة مع بابل

تتعاون Solv Protocol و Babylon بشكل وثيق في مجال BTC التكديس، لكن لكل منهما موقعه الفريد:

• يركز Babylon على التكديس BTC، ويوسع أمان البيتكوين إلى شبكات أخرى
• بروتوكول سولف هو بروتوكول للعائدات والسيولة عبر السلسلة، يبسط عملية التكديس عبر السلسلة لـ BTC.

بروتوكول سولف ليس فقط مزود أصول BTC للتكديس لبابل، بل هو أيضًا المزود الرئيسي للسيولة في نظامه البيئي. يجب أن تكون العلاقة بين الاثنين متوازية، حيث يمتلك بروتوكول سولف سيولة أكبر ومجموعة أوسع من سيناريوهات الاستخدام.

مخاطر المشروع

1. مخاطر ثغرات العقود الذكية
2. نقص نموذج الاقتصاد الرمزي الواضح
3. تحديات الإدارة اللامركزية
4. مخاطر السيولة
5. مخاطر بروتوكولات DeFi عالية المخاطر
6. قبول السوق وثقة المستخدمين

ملخص

بروتوكول Solv كمشروع مبتكر في مجال BTCFi، يدمج نظام التكديس الخاص بالبيتكوين من خلال تقنيات SolvBTC وSAL، مما يقلل من عوائق مشاركة المستخدمين. يظهر المشروع زيادة سريعة في TVL وعدد المستخدمين، ويحظى بدعم من مؤسسات معروفة في الصناعة. ومع ذلك، يواجه بروتوكول Solv تحديات تتعلق بالأمان، وآلية التحفيز، وثقة المستخدمين. على الرغم من وجود المخاطر، إلا أن هذه المخاطر شائعة في مشاريع مجال BTCFi. بعد إطلاق SAL، أصبح اتجاه تطوير بروتوكول Solv مختلفًا بشكل ملحوظ عن تقديم مشاريع LST القائمة فقط على BTC، حيث أن تجميع السيولة الموزعة على سلسلة البيتكوين يتيح حد أعلى أكبر للتطور. لذلك، يعد بروتوكول Solv مشروعًا يستحق الاستثمار والاهتمام.