بروتوكول سولف: استكشاف طبقة التجميع و آلية السيولة في نظام BTCFi البيئي

المقدمة

تأسس بروتوكول Solv في عام 2020، بهدف خفض عتبة إنشاء واستخدام الأدوات المالية على السلسلة، وجلب فئات أصول متنوعة وفرص عائدات إلى مجال التشفير. يركز بروتوكول Solv على سك وتداول NFT المرتبطة بشهادات الملكية المالية. في عام 2024، مع استمرار تطور مسار BTCFi، يركز بروتوكول Solv على BTCFi، حيث أنشأ أصول SolvBTC لعائدات البيتكوين على السلسلة، مما يوفر فرصًا وإمكانيات جديدة لحاملي البيتكوين، بالإضافة إلى إنشاء نظام بيئي فعال لـ BTCFi. مؤخرًا، أطلق بروتوكول Solv طبقة تجميع التكديس (SAL)، تهدف إلى تبسيط وتوحيد عملية تكديس البيتكوين عبر السلاسل، مستخرجةً تعقيد سيناريوهات تكديس البيتكوين، مما يسمح للمستخدمين والمطورين بالتبني السريع.

معلومات المشروع الأساسية

المعلومات الأساسية

الموقع:solv.finance

تويتر: @SolvProtocol، عدد المتابعين 272000

TG: تي مي / Solv_Protocol

DC:discord.com / دعوة / solvprotocol

Github:github.com / SOLV-Finance

الكتاب الأبيض:docs.solv.finance

وقت الإطلاق: تم إطلاق الشبكة الرئيسية في يونيو 2021، لم تصدر بروتوكول Solv أي رموز.

فريق المشروع

الفريق الأساسي

Ryan Chow: المؤسس المشارك. تخرج من جامعة بكين للغات الأجنبية، وقد شغل منصب المؤسس المشارك في شركة بكين يوزان للتكنولوجيا، حيث عمل على تطبيق تقنية blockchain في قاعدة بيانات صناعة السيارات. بالإضافة إلى ذلك، عمل أيضًا كمحلل مالي في Singularity Financial، حيث بحث في تكامل تقنية blockchain والتنظيم المالي.

Will Wang: الشريك المؤسس. ابتكر "ERC-3525: معيار الرموز شبه المتجانسة"، لديه 20 عامًا من الخبرة في مجال تكنولوجيا المعلومات المالية، وقد قاد تصميم وتطوير أكبر نظام محاسبة مصرفي يعتمد على منصة مفتوحة وتقنية موزعة في العالم، وهو الفائز بجائزة "الإسهامات البارزة في الذكرى العشرين لمنطقة تشونغ قوان تسون".

孟岩: المؤسس المشارك. شغل سابقًا منصب نائب الرئيس في CSDN، بالإضافة إلى أنه شخصية مؤثرة نشطة في صناعة التشفير.

حالة التمويل

جمعت بروتوكول سولف حوالي 29 مليون دولار من خلال ثلاث جولات تمويل.

جولة الملائكة

• 10 نوفمبر 2020، تم الانتهاء من تمويل الجولة الأولى من الملائكة بقيمة 6 ملايين دولار، حيث قادت كل من Laser Digital و UOB Venture و Mirana Ventures و ApolloCrypto و Hash CIB و GeekCartel و ByteTrade و 经纬创投 و BincVentures و Emirates Consortium.

جولة البذور

• 8 مايو 2021، أكملنا جولة تمويل أولية بقيمة 2 مليون دولار، باستثمار من منصة تداول معينة
• في 30 أغسطس 2021، تم الانتهاء من جولة التمويل الأولي بقيمة 4 ملايين دولار، حيث قاد التمويل المشترك كل من Blockchain Capital وSfermion وGumi Cryptos Capital، وشارك فيه DeFi Alliance وAxia 8 Ventures وTheLao وCMSholdings وApollo Capital وShima Capital وSNZ Holding وSpartan Group.
• في 1 أغسطس 2023، تم الانتهاء من تمويل الجولة الأولى من 6 ملايين دولار، حيث استثمرت مؤسسات مثل Laser Digital التابعة لمجموعة البنوك اليابانية Nomura Securities، وUOB Venture Management، وMirana Ventures، وEmirates Consortium، و经纬中国، وBing ventures، وApollo Capital، وHashCIB، وGeek Cartel، وBytetrade labs.

جولة استراتيجية

• في 14 أكتوبر 2024، تم الانتهاء من تمويل استراتيجي بقيمة 11 مليون دولار، بمشاركة Laser Digital و Blockchain Capital و OKX Ventures.

في عملية التمويل من الجولة الثالثة، بلغت قيمة تمويل Solv Protocol 29 مليون دولار، واستثمرت مؤسسات استثمارية معروفة مثل Blockchain Capital وLaser Digital و经纬中国 وOKX Ventures بشكل كبير، مما يظهر أن مجال رأس المال متفائل جداً بشأن التطور المستقبلي لـ Solv Protocol.

قوة التطوير

تأسيس بروتوكول Solv في عام 2020. الأحداث الرئيسية في تطوير المشروع موضحة في الجدول:

من خلال النظر إلى الأحداث الرئيسية في تطوير مشروع Solv Protocol، كان Solv Protocol يعمل بجد على تقليل عتبة إنشاء واستخدام الأدوات المالية على السلسلة، مما سمح لـ Solv Protocol بإصدار الأصول المغلفة SolvBTC بسرعة بعد ظهور BTCFi، وسرعان ما احتلت سوق LST المعتمدة على BTC. من حيث الوقت الذي تم فيه تحقيق مختلف النقاط التقنية الرئيسية من قبل Solv Protocol، تم الانتهاء من تطوير تقنيات المشروع في الوقت المحدد، مما يظهر قوة فريق التكنولوجيا في Solv Protocol.

وضع التشغيل

BTC كأكبر أصل في صناعة التشفير، تصل قيمته السوقية إلى أكثر من 1.3 تريليون دولار، لكن منذ زمن طويل كان حاملو BTC يحتفظون بها فقط ولم يحرروا قيمتها المحتملة مثل ETH، لذلك يشدد بروتوكول Solv على فتح إمكانيات أصول BTC بقيمة 1.3 تريليون دولار من خلال التكديس. في عام 2024، تم تحويل تركيز المشروع في بروتوكول Solv إلى BTCFi، حيث تم إطلاق أصول SolvBTC ذات العائد الكامل على السلسلة، مما يمكن من تحرير السيولة من تكديس BTC، ومؤخراً تم تقديم مفهوم طبقة تجريد التكديس(SAL)، مما يدل على أن بروتوكول Solv بدأ في تجميع سيولة BTC.

منصة التكديس المتكاملة

في بنية بروتوكول سولف، يتم تقسيم عملية التكديس إلى أربعة أدوار رئيسية، ويتم ربطهم معًا بشكل وثيق من خلال هيكل منصة متكاملة:

• LST发行者(LST Issuers): إنشاء رمز عائد سيولة مرتبط بتكديس البيتكوين (LST). Solv هو أكبر مُصدر Bitcoin LST في السوق حالياً. يسمح للمستخدمين بالحفاظ على سيولة الأصول عند تكديس Token (LST) والبيتكوين، والمشاركة في DeFi وأنشطة العائد الأخرى.

• التكديس协议(Protocols التكديس): إدارة البيتكوين المودعة من قبل المستخدمين، وتوفير عوائد آمنة. تكامل بروتوكولات التكديس مثل Babylon وCoreDao وBotanix وEthena وGMX وغيرها من البروتوكولات التي تقدم مصادر لعوائد التكديس على البيتكوين، من خلال تكديس البيتكوين في شبكة POS، يحصل المستخدمون على مكافآت من سلسلة POS.

• التكديس التحقق من ( Staking Validators ): على سبيل المثال Ceffu و Cobo و Fireblocks و Solv Guard وما إلى ذلك، مسؤولة عن التحقق من المعاملات، وضمان شرعية وأمان معاملات التكديس، والتحقق من أن بتكوين المكدس يتوافق مع رمز LST، وتحديث حالة التحقق في الوقت المناسب.

• موزعو العائدات (Yield Distributors ): تأكد من توزيع عائدات التكديس بشكل شفاف وعادل على حاملي LST، لضمان حصول المستخدمين على عائدات التكديس في الوقت المناسب. على سبيل المثال: Babylon وPendle وGauntlet وAntalpha وغيرها.

بروتوكول Solv من خلال دمج هذه الأدوار الأربعة الرئيسية، أنشأ نظامًا بيئيًا كاملاً للتكديس ببيتكوين، من خلال دمج بروتوكول التكديس، ومصدري LST، والمتحققين، وموزعي العوائد، مما يتيح تفاعلًا سلسًا بين شبكة بيتكوين الرئيسية وسلاسل EVM المتوافقة، ويبسّط تنفيذ التكديس على مستوى المستخدمين والمطورين. يوفر بروتوكول التكديس مصادر العائد من تكديس بيتكوين، بينما يصدر مصدر LST رموز تكديس سائلة، مما يسمح للمستخدمين بالحفاظ على سيولة الأصول خلال فترة التكديس، ويتولى المتحققون مسؤولية التحقق من شرعية وأمان معاملات التكديس، بينما يتولى موزعو العوائد مسؤولية توزيع العوائد الناتجة عن التكديس بشكل علني وشفاف على حاملي LST. مما يوفر للمستخدمين تجربة تكديس أكثر سهولة وأمانًا وجاذبية.

طبقة تجريد التكديس(SAL)طبقة تجريد التكديس

طبقة تجريد التكديس (SAL) هي بنية موModular تهدف إلى تعزيز محاسبة BTC بشكل آمن وفعال من خلال التفاعل مع مكوناته الرئيسية، وهي مصفوفة معلمات التكديس (SPM). تشمل المكونات الرئيسية لـ SAL وحدة إنشاء LST، وحدة إنشاء المعاملات، عقد التحقق، ووحدة توزيع الإيرادات، وجميع هذه المكونات تعتمد على SPM لتحديد قواعد المعاملات، معايير التحقق، وحساب الإيرادات. تشكل هذه المكونات معًا إطارًا يضمن أمان وشفافية وفعالية محاسبة BTC وإصدار LST، مما يمكّن المستخدمين من تحقيق أقصى قدر من العوائد، مع الحد من المخاطر المرتبطة بعمليات المحاسبة والتفاعل عبر السلاسل.

مصفوفة معلمات التكديس ( SPM ): دور وحدة SPM هو توحيد إعدادات ومعلمات التكديس المختلفة لـ BTC. توفر SPM مجموعة من القواعد البسيطة والمعيارية للمطورين، مما يسهل عليهم دمج سيناريوهات تكديس BTC في تطبيقاتهم دون الحاجة إلى تصميم أنظمة معقدة من الصفر.

وحدة إنشاء LST: وظيفة وحدة إنشاء LST هي تبسيط إصدار رمز السيولة المرهون عبر السلاسل Token(LST). تم توحيد وأتمتة عملية إصدار رموز التكديس عبر السلاسل، حيث لا يحتاج المستخدمون إلى المشاركة يدويًا في العمليات المعقدة عبر السلاسل. تتيح هذه الوحدة لمصدري LST إصدار رموز السيولة المرهونة بسرعة وسهولة، وتوزيع هذه الرموز على المستخدمين.

وحدة إنشاء المعاملات: وظيفة وحدة إنشاء المعاملات هي توليد وبث معاملات التكديس الخاصة بـ BTC تلقائيًا. ببساطة، تعمل هذه الوحدة على إنشاء وإرسال معاملات التكديس إلى شبكة BTC الرئيسية تلقائيًا. في السابق، كان يتعين على المستخدمين القيام بالعديد من الخطوات يدويًا، لكن الآن ستساعد هذه الوحدة المستخدمين في إكمال معظم العمل تلقائيًا، مما يجعل عملية التكديس أسهل.

عقد التحقق: تحقق من شرعية وأمان معاملات التكديس في الوقت الفعلي. دور عقد التحقق هو ضمان أن جميع معاملات التكديس قانونية وآمنة. عندما يقوم المستخدم بالتكديس، ستقوم هذه العقد بفحص والتحقق من صحة المعاملة، والتأكد من عدم وجود مشاكل قبل تأكيد المعاملة.

وحدة توزيع العائدات: مسؤولة عن تخصيص مكافآت التكديس بشكل صحيح لحاملي LST. عندما يكسب المستخدمون عائدات من خلال التكديس، ستتولى وحدة توزيع العائدات مسؤولية توزيع هذه العائدات بشكل صحيح إلى رموز LST الخاصة بالمستخدمين. يمكن للمستخدمين الحصول على عائدات التكديس المناسبة بناءً على نسبة رموز LST التي يمتلكونها.

بناءً على ما تقدم، فإن SAL كطبقة تجريد للتكديس، تتميز بدمجها لعدة مشاركين في التكديس ( بما في ذلك مزودي تكديس البيتكوين، وجني العوائد، وإلغاء قفل سيناريوهات DeFi )، حيث يتم تجريد هذه العمليات المعقدة وتغليفها في وحدات موحدة. وهذا يمكّن المطورين من دمج وظيفة تكديس البيتكوين بسرعة في تطبيقاتهم الخاصة، ويسمح للمستخدمين ببدء التكديس بطريقة شاملة. SAL تعمل على تبسيط تنفيذ التكديس لتسهيل اعتماد المزيد من التطبيقات اللامركزية. على سبيل المثال، تحتاج تطبيقات DeFi أو تطبيقات المحافظ فقط إلى دمج SAL لتقديم مجموعة من خيارات التكديس لمستخدميها. ولكن نظرًا لأن البيتكوين نفسه لا يدعم التكديس، فإن جميع التكديس من طرف ثالث قد يحمل مخاطر أمان معينة، و SAL ليست استثناءً. نظرًا لأن SAL تتكامل مع حلول متعلقة بالتكديس، فإن التعقيد التكنولوجي والامتثال وراء التكامل قد يؤدي أيضًا إلى مخاطر أمان جديدة. لذلك، تحتاج SAL إلى معالجة التحديات المتعلقة بالاستقرار التشغيلي والأمان باستمرار.

مزايا مقارنة بمشاريع BTCFi الأخرى

بروتوكول سولف كأحد مشاريع LST في قطاع BTCFi لديه العديد من المشاريع المتشابهة في السوق مثل Bedrock و Lombard و Lorenzo و Pell Network و PumpBTC و Stakestone، كل واحد منها له تشابه كبير مع بروتوكول سولف. بعد إطلاق SAL، بدأ بروتوكول سولف بالتركيز على دمج السيولة الخاصة بـ BTC، مما يمنح بروتوكول سولف ميزة كبيرة مقارنة بالمشاريع الأخرى.

ضمان الأمان

يضمن بروتوكول Solv أمان معاملات التكديس من خلال دمج خدمة التحقق النشطة (AVS). يقوم نظام AVS بمراقبة شاملة لجميع مراحل معاملات التكديس، بما في ذلك عنوان الهدف، تجزئة البرنامج النصي، مدة التكديس، وغيرها، لضمان صحة وأمان المعاملات، مما يساعد على تجنب الأخطاء أو السلوكيات الخبيثة. توفر هذه الآلية الشاملة للمراقبة والتحقق ضمانًا موثوقًا لمعاملات التكديس الخاصة بالمستخدمين.

تحسين العمليات

تحسن بروتوكول Solv من عملية التكديس للمستخدمين أثناء دمج السيولة في BTC، مما يتيح للمستخدمين إجراء عمليات التكديس بشكل أكثر سهولة. يحتاج المستخدمون فقط إلى إيداع البيتكوين في المنصة، دون الحاجة إلى إجراء عمليات أخرى على السلسلة، مما يضمن أمان المستخدمين وفي نفس الوقت يزيد من كفاءة التكديس للمستخدمين، ويمكنهم من تحقيق الأرباح.

منصة تجميع العائدات الكاملة

بروتوكول Solv هو منصة تجمع العائدات عبر السلسلة، يعتمد على نموذج CeDeFi، يجمع بين CeFi وDeFi، ويقدم خدمات إدارة العقود بشفافية. من خلال عنوان عقد متعدد التوقيع Gnosis Safe وSolv Vault Guardian يتم تنفيذ الصلاحيات والشروط بشكل دقيق، مما يضمن أمان الأصول وكفاءة تشغيل النظام.

معيار الصناعة

يهدف بروتوكول Solv من خلال إطلاق SAL، إلى دمج سيولة BTC، بالإضافة إلى دفع معيارية LST القائمة على BTC. كعملية تكديس معيارية تنظم عملية تكديس BTC والمعايير، يمكن أن تعزز وضع المعايير الصناعية التعاون والتواصل بين جميع الأطراف في الصناعة، مما يدفع نحو تطوير صحي للصناعة، ويقدم للمستخدمين تجربة أكثر استقراراً وموثوقية.